Peter Thiel -in Thiel Macro hedcinq fondu bir müddətdir ki, səhmlərə sərmayə qoymaqdan çəkinirdi. Onun fondu 2025-ci ilin dekabr ayının sonunda sıfır 13F holdinqi bildirdi və 2026-cı ilin martın 31-nə qədər yenə heç nə göstərmədi. Buna görə də Thiel Macro -nun Q2 hesabatı xüsusilə şokedicidir, 418.7 milyon dollar dəyərində nəhəng bir portfel ilə geri döndü. Onun ən böyük Q2 sərmayəsi ən maraqlısıdır. Böyük texnologiya nəhəngi, investorlar nəhəng kapital xərclərinin davamlı satışlara çevrildiyinə dair daha aydın sübutlar əldə etdikdən sonra, gəlirlərini bildirdikdən sonra son bir ayda möhkəm şəkildə yaşıl zonada olub. Buna baxmayaraq, onun rəhbərliyi 2026-cı il üçün kapital xərclərini 220 milyard dollara qaldırdı. Lakin, Wall Street bu xərcləri cəzalandırmaq əvəzinə, səhmləri kəskin şəkildə yüksəltdi. İndi Palantir -in həmtəsisçisi bu texnologiya nəhənginə 118 milyon dollar sərmayə qoyaraq, onu yenidən qurulmuş ictimai səhm portfelində ən böyük mövqeyə çevirib. Peter Thiel Amazon -u ən böyük bahisinə çevirir. Bu sirli Böyük Texnologiya səhmi Amazon (AMZN) -dur. Thiel Macro Q2 dövründə təxminən 118 milyon dollar dəyərində Amazon səhmləri alaraq, onu fondun 418.7 milyon dollarlıq 13F portfelinin 28% -ni təşkil edən ən böyük holdinqinə çevirdi. Portfeldəki hər bir mövqe yeni idi və vaxtlama diqqətəlayiq idi. Reuters -in məlumatına görə, Amazon səhmləri 31 iyulda gəlirlərindən sonra təxminən 14% yüksəldi, investorlar onun nəhəng AI xərclərinin görünən gəlirlər yaratmağa başladığına dair sübutlara reaksiya verdilər. Səhm daha sonra 10 avqustda 278.09 dollar səviyyəsində bağlandı ki, bu da il ərzində təxminən 19% artım deməkdir. Daha çox Menecer Alış/Satışları: Michael Burry məşhur çip nəhənginə qarşı bahisini artırır. Warren Buffett öz investisiya modelini pozduğunu açıqlayır. Mark Cuban MLB -yə Athletics -də azlıq payı ilə bahislər edir. Açıq səbəb AWS idi. Amazon Web Services satışları 37% artaraq 42.2 milyard dollara çatdı ki, bu da 18 rüb ərzində ən sürətli artım idi və Wall Street -in gözlədiyi təxminən 31% artımı rahatlıqla üstələdi. AWS -in əməliyyat gəliri 16.6 milyard dollara yüksəldi ki, bu da Amazon -un ümumi 27.5 milyard dollarlıq əməliyyat mənfəətinin 60% -ni təşkil edir. AI tezisi üçün daha vacibi, AWS -in sifariş portfeli əvvəlki rübdəki 364 milyard dollardan 496 milyard dollara yüksəldi ki, bu da Reuters -ə görə təxminən 36% sıçrayışdır. Həvəsləndirici odur ki, Amazon 2027-ci il bulud tutumunun böyük hissəsinin artıq rezerv edildiyini, bəzi 2028-ci il tutumunun da sifariş edildiyini bildirir. Bu, investorların Amazon -un 2026-cı il üçün CapEx artımını 220 milyard dollara qədər tolerantlıqla qarşılamasının səbəbini də izah edir, hətta sərbəst pul axını 7.6 milyard dollarlıq çıxışa çevrilsə belə. Xərclər spekulyativ tutumla deyil, müqaviləli tələblə əlaqələndirilir. Thiel son alışını ictimaiyyətə açıqlamasa da, onun Amazon -un biznes modelinə heyranlığı illər əvvələ gedib çıxır. Thiel -in startap kitabı olan Zero to One -da o, sadəcə olaraq yazırdı: “ Amazon bunun necə edilə biləcəyini göstərir”, müəyyən bir bazarı ələ keçirmək və sonra qonşu bazarlara genişlənmək strategiyasına heyranlığını ifadə edirdi. Bu, onun yeni mövqeyini daha az təsadüfi edir. Thiel , AWS -in AI genişlənmə dövrünü təsdiqlədiyi bir vaxtda, uzun müddətdir heyran olduğu bir şirkətin miqyas strategiyasına sərmayə qoyur. Peter Thiel -in investisiya strategiyası izah edildi. Peter Thiel -in investisiya tərzi iki əsas sütuna əsaslanır: səbir və konsentrasiya. Onun Q2 hesabatından belə nəticəyə gələ bilərik ki, fond kapitalı geniş şəkildə yaymaq əvəzinə, onu bir neçə əlaqəli ideya ətrafında cəmləşdirib. Bu, Thiel -in daha geniş investisiya fəlsəfəsinə uyğundur. Founders Fund uzun müddətdir ki, konsensus imkanlarının adətən məhdud yüksəliş təklif etdiyini iddia edərək, əks-investisiyanı müdafiə edir, çünki optimizmin böyük hissəsi artıq qiymətləndirmələrə daxil edilib. Məqsəd, bazarın hələ də qiymətləndirməyə biləcəyi qədər vacib bir şeyi müəyyən etməkdir. Bundan əlavə, Thiel bu qərarları vermək üçün böyük bir təcrübəyə malikdir. O, PayPal -ın həmtəsisçisi olub, CEO vəzifəsində çalışıb və onu ictimaiyyətə açıb. Daha sonra Palantir (PLTR) -in həmtəsisçisi olub və hələ də şirkətin sədridir. Üstəlik, Thiel Facebook -a ilk xarici sərmayə qoyması ilə tanınır və SpaceX və Airbnb kimi şirkətləri dəstəkləyən Founders Fund -ın tərəfdaşıdır. Təbii ki, bu nailiyyətlər onu son dərəcə varlı edib, Forbes -in hesablamalarına görə, 15 avqust tarixinə Thiel -in real vaxt xalis sərvəti 32 milyard dollar təşkil edir. Onun son portfel dəyişikliyi oxşar bir düşüncə tərzini vurğulayır. Yalnız AI proqram təminatı və ya çip səhmlərini təqib etmək əvəzinə, Thiel Macro bumun arxasındakı dar boğazı hədəfləyir. Thiel -in daha böyük bahisi AI -nin enerji problemidir. Thiel Macro -nun digər holdinqləri daha çox elektrik enerjisi tələb edən daha geniş AI tezisini vurğulayır. 13F.info -nun məlumatına görə, Thiel 75.9 milyon dollar dəyərində 1.19 milyon Vista Energy (VIST) səhmi alıb, 59.1 milyon dollar dəyərində 372,755 Vistra (VST) səhmini yenidən açıb və 42.2 milyon dollar dəyərində 308,617 American Electric Power (AEP) səhmi əlavə edib. Üstəlik, o, həmçinin 40.3 milyon dollar dəyərində 264,450 DTE Energy (DTE) səhminə, 39.9 milyon dollar dəyərində 839,319 FirstEnergy (FE) səhminə, 39.6 milyon dollar dəyərində 517,124 CMS Energy (CMS) səhminə və 3.7 milyon dollar dəyərində 200,000 X-Energy (XE) səhminə sərmayə qoyub. AI əlaqəsi ən çox Vistra (VST) -də özünü göstərir. Reuters -in məlumatına görə, enerji nəhənginin Comanche Peak -dən AWS -ə 1,200 meqavat nüvə enerjisi təmin etmək üçün 20 illik müqaviləsi, həmçinin Facebook -un ana şirkəti Meta Platforms (META) ilə böyük nüvə müqavilələri var. Üstəlik, AEP də amansız məlumat mərkəzi bumuna birbaşa başqa bir yol təklif edir. Kommunal xidmət fevral ayında 56 gigavat məlumat mərkəzi yükünü təmsil edən müqavilələrə malik olduğunu bildirdi ki, bu da oktyabr səviyyəsinin iki qatıdır, həmçinin əlavə 180 GW tələbləri var idi. DTE də oxşar şəkildə mövqe tutur. Onun Alphabet (GOOGL) -un planlaşdırılan Michigan məlumat mərkəzi üçün müqaviləsi 1 GW -ı əhatə edir, iki böyük məlumat mərkəzi müqaviləsi isə 2045-ci ilə qədər elektrik sisteminə təxminən 9 milyard dollar töhfə verə bilər. Sonra Amazon (AMZN) -a ən aydın körpü olan X-Energy (XE) var. Mətbuat açıqlamasına görə, Amazon (AMZN) və X-Energy (XE) artan məlumat mərkəzi enerji ehtiyaclarını ödəmək üçün 2039-cu ilə qədər 5 GW -dan çox yeni nüvə gücü hədəfləyir. Beləliklə, Thiel müəyyən bir isti kommunal səhmini təqib etmək əvəzinə, AI enerji quruculuğunda bir neçə dar boğazı ələ keçirməyə çalışır. Əlaqəli: Jim Cramer Nvidia -nın indi daha böyük bir şeyi siqnal verdiyini deyir. Bu hekayə ilk dəfə 2026-cı il avqustun 16-da TheStreet tərəfindən dərc edilmişdir, burada ilk dəfə İnvestisiya bölməsində yer almışdır. Buraya klikləməklə TheStreet -i üstünlük verilən mənbə kimi əlavə edin.