Bugünkü sürətli və yüksək rəqabətli iş mühitində investorlar və sənaye həvəskarları üçün hərtərəfli şirkət qiymətləndirmələri aparmaq çox vacibdir. Bu məqalədə biz Microsoft (NASDAQ:MSFT) şirkətini Proqram Təminatı sənayesindəki əsas rəqibləri ilə müqayisə edərək geniş bir sənaye müqayisəsinə dalacağıq. Kritik maliyyə göstəricilərini, bazar mövqeyini və böyümə potensialını təhlil edərək, məqsədimiz investorlar üçün dəyərli məlumatlar təqdim etmək və şirkətin sənayedəki performansını daha dərindən anlamaqdır. Microsoft istehlakçı və korporativ proqram təminatı hazırlayır və lisenziyalaşdırır. Şirkət Windows əməliyyat sistemləri və Office məhsuldarlıq dəsti ilə tanınır. Şirkət üç bərabər ölçülü geniş seqmentə bölünür: məhsuldarlıq və biznes prosesləri (köhnə Microsoft Office , bulud əsaslı Office 365 , Exchange , SharePoint , Skype , LinkedIn , Dynamics ), intellektual bulud (infrastruktur və platforma kimi xidmətlər Azure , Windows Server OS , SQL Server ) və daha fərdi hesablama ( Windows Client , Xbox , Bing axtarışı, displey reklamı və Surface noutbukları, planşetləri və masaüstü kompüterləri). en: 100%; sərhəd-çöküş: çöküş; şrift-ailəsi: Arial, sans-serif; şrift ölçüsü: 14px; doldurma: 8px; mətn-düzləndirmə: sol; fon-rəngi: #293a5a; rəng: #fff; mətn-düzləndirmə: sol; fon-rəngi: #f2f4f8; fon-rəngi: #e1e4ea; mətn-düzləndirmə: sol; şrift-çəkisi: qalın; rəng: #0d6efd; şrift ölçüsü: 12px; rəng: #6c757d; Microsoft -u hərtərəfli təhlil edərək, aşağıdakı tendensiyaları müəyyən edə bilərik: 26.98 səviyyəsində olan Qiymət/Gəlir nisbəti sənaye ortalamasından 0.27x əhəmiyyətli dərəcədə aşağıdır ki, bu da dəyərsizləşməni göstərir. Bu, səhmi böyümə axtaranlar üçün cəlbedici edə bilər. 8.13 səviyyəsində olan Qiymət/Kitab nisbətini nəzərə alsaq, bu, sənaye ortalamasından 0.41x xeyli aşağıdır, səhm öz kitab dəyərinə görə rəqibləri ilə müqayisədə dəyərsizləşdirilmiş ola bilər. Səhmin nisbətən yüksək 10.88 səviyyəsində olan Qiymət/Satış nisbəti, sənaye ortalamasını 1.45x üstələyərək, satış performansında həddindən artıq qiymətləndirmə aspektini göstərə bilər. 8.35% səviyyəsində olan Kapitalın Gəlirliliyi (ROE) sənaye ortalamasından 3.8% aşağıdır ki, bu da şirkətin mənfəət əldə etmək üçün kapitaldan istifadədə potensial səmərəsizlik nümayiş etdirdiyini göstərir. Şirkətin Faiz, Vergi, Amortizasiya və Depresiasiyadan Əvvəlki Gəlirləri (EBITDA) 55.91 Milyard dollar təşkil edir ki, bu da sənaye ortalamasından 62.12x yuxarıdır, bu da daha güclü gəlirliliyi və möhkəm pul axını yaratmağı göstərir. 60.48 Milyard dollar səviyyəsində olan daha yüksək ümumi mənfəət, sənaye ortalamasından 37.57x yuxarı olduğunu göstərir ki, bu da şirkətin əsas əməliyyatlarından daha güclü gəlirliliyi və daha yüksək qazancı nümayiş etdirir. Şirkətin gəlir artımı 17.75% təşkil edir ki, bu da sənaye ortalaması olan 14.43% -dən nəzərəçarpacaq dərəcədə yüksəkdir, bu da müstəsna satış performansını və məhsul və ya xidmətlərinə güclü tələbatı nümayiş etdirir. Borc/Kapital (D/E) nisbəti şirkətin əməliyyatlarını kapitala nisbətdə borc vasitəsilə nə dərəcədə maliyyələşdirdiyini ölçür. Sənaye müqayisələrində borc/kapital nisbətini nəzərə almaq, şirkətin maliyyə sağlamlığı və risk profilinin qısa qiymətləndirilməsinə imkan verir, bu da məlumatlı qərar qəbul etməyə kömək edir. Borc/Kapital nisbəti baxımından Microsoft və onun ilk 4 rəqibi arasında müqayisə aşağıdakı məlumatları ortaya qoyur: Microsoft , 0.13 səviyyəsində olan daha aşağı borc/kapital nisbəti ilə sübut edildiyi kimi, ilk 4 rəqibinə nisbətən nisbətən daha güclü maliyyə vəziyyətindədir. Bu o deməkdir ki, şirkət borc maliyyələşdirməsinə daha az etibar edir və borc ilə kapital arasında daha əlverişli balansa malikdir. Proqram Təminatı sənayesində Microsoft üçün PE və PB nisbətləri səhmin rəqibləri ilə müqayisədə dəyərsizləşdirildiyini göstərir. Lakin, yüksək PS nisbəti səhmin gəlir əsasında həddindən artıq qiymətləndirilə biləcəyini göstərir. ROE , EBITDA , ümumi mənfəət və gəlir artımı baxımından Microsoft , sənaye rəqibləri ilə müqayisədə yüksək gəlirlilik və gəlir artımı ilə güclü performans göstərir. Bu məqalə Benzinga -nın avtomatlaşdırılmış məzmun mühərriki tərəfindən yaradılmış və redaktor tərəfindən nəzərdən keçirilmişdir.