Biz bunu görməyə başlayırıq və bu biznes üçün uzunmüddətli orta rəqəmimiz olan orta tək rəqəmli göstəriciyə qayıtmağı gözləyirik. FirstService Brands -a keçək. Rüb ərzində gəlirlər əsasən Roofing Corp. of America -nın alınması, həmçinin bərpa, yanğın təhlükəsizliyi və dam örtüyü seqmentlərimizdə bir neçə kiçik alışlar sayəsində 44% artdı. Orqanik artım 10% təşkil etdi, bu da bərpa brendlərimizdəki çox güclü qazanclarla, Century Fire -dəki möhkəm artımla dəstəkləndi. Bərpa brendlərimiz, Paul Davis və FIRST ONSITE birlikdə əvvəlki illə müqayisədə 25% artan gəlirlər qeydə aldı, orqanik artım 15%-dən yuxarı idi. Bu, əvvəlki ildə İan qasırğası ndan 25 milyon dollar gəlir əldə edilən nisbətən çətin müqayisəli rübə qarşı idi. Florida da təzyiq, idarə heyətlərinin təmir və bərpa üçün nağd ehtiyatları maliyyələşdirməsini tələb edən son qanunvericilik səbəbindən artmışdır. Bu, 2021-ci ilin iyun ayında Champlain qüllələri nin çöküşündən irəli gələn qanunvericilikdir. Keçmişdə idarə heyətləri təmiri təxirə salmağı və ya nağd ehtiyat tələblərini azaltmağı seçə bilərdilər. 2025-ci ildən başlayaraq bu, artıq mümkün deyil. Son bir ildə hazırlıq olaraq, idarə heyətləri bütün xərc maddələrini diqqətlə nəzərdən keçirmişlər. Bu, idarəetmə haqlarına və göstərilən əməyin səviyyələrinə təzyiq göstərir. Gələcəyə baxaraq, növbəti bir neçə rüb ərzində orqanik artımın aşağı tək rəqəmli diapazonda davam edəcəyini və sonra yenidən artmağa başlayacağını görürük. Florida dakı pozulma müvəqqətidir. Bu normallaşacaq. Rüb ərzində EBITDA 2023-cü illə müqayisədə 43% artaraq 11.5% marja əks etdirdi, bu da əvvəlki ildən 150 baza bəndi daha yaxşı idi, hamısı Brendlər bölməmizdəki artımlar sayəsində. Və nəhayət, səhm başına qazanc 30% artdı. Jeremy bir neçə dəqiqə ərzində gəlirlilik göstəricilərini müzakirə etməyə vaxt sərf edəcək. İndi bölmələrimizin yüksək səviyyəli nəticələrinə baxaq. FirstService Residential -dan başlayacağam, burada gəlirlər 4% artdı, orqanik artım 3% idi. Biz orta tək rəqəmli orqanik artıma rəhbərlik edirdik, buna görə də gözləntilərdən bir qədər aşağı bitirdik. Əsas hərəkətverici amil bir neçə rübdür müzakirə etdiyimiz və icmalarımızda artan xərclərdən, o cümlədən artan sığorta haqlarından yaranan büdcə təzyiqləri ilə əlaqədardır. Scott Patterson : Təşəkkür edirəm, Towanda . Hər kəsə sabahınız xeyir. Üçüncü rüb konfrans zəngimizə xoş gəlmisiniz. Mən Jeremy Rakusin ilə buradayam və bu səhər bildirdiyimiz güclü nəticələr haqqında sizə məlumat verməkdən məmnunuq. Nəticələr ümumilikdə rübə girərkən gözləntilərimizi üstələdi. Konsolidasiya edilmiş gəlirlər əvvəlki illə müqayisədə 25% artdı, orqanik gəlir artımı 6% idi. Artım dekabr ayında Roofing Corp. of America -nın alınması ilə təmin edildi və bərpa brendlərimizin çox güclü illik artımı ilə dəstəkləndi. Hekayə davam edir. Artım Şimali Amerika filial sistemimizdə geniş əhatəli idi, xüsusilə Kanada da güclü artım müşahidə olundu. İyul və avqust aylarında Toronto nu iki dəfə və Monreal ı təsir edən ayrı-ayrı yağış fırtınaları və daşqınlar oldu. Kalqari də iddiaların artmasına səbəb olan dolu fırtınaları və Alberta da Jasper də əhəmiyyətli zərər verən meşə yanğınları oldu. Paul Davis və FIRST ONSITE bütün bu hadisələrdən faydalandı. Biz Kanada da ilk 2 bərpa brendinə sahibik və Kanada nın əsas şəhər mərkəzlərinə təsir edən regional hava hadisələrindən həmişə faydalanacağıq. Biz həmçinin rüb ərzində həm ABŞ -da, həm də Kanada da əvvəlki ilin rübündəki təcrübəmizi üstələyən bir sıra böyük zərər iddialarından faydalandıq. FIRST ONSITE kommersiya böyük zərərlər üzrə ixtisaslaşır və adətən bir neçə böyük zərər iddiası prosesdə olur, lakin iddiaların sayı və ölçüsü rübdən-rübə dəyişkənliyə səbəb ola bilər və biz bunu 3-cü rübdə gördük. Rüb ərzində, əsasən İan qasırğası nın son bərpa işləri ilə əlaqədar olaraq, adlandırılmış fırtınalardan 10 milyon dollardan az gəlir əldə etdik. Helene qasırğası ndan yalnız kiçik bir töhfə əldə etdik. Helene sentyabrın sonunda, Milton qasırğası isə oktyabrın 10-da baş verdi. Bərpa brendlərimiz hər iki fırtına ətrafında səfərbər oldu və Karolinalar da, Şimali Corciya da və Florida da bir sıra iddialar və yumşaltma müqavilələri təmin etdi. Hazırda əsasən söküntü, təmizlik və suyun yumşaldılması işlərindən gəlir əldə edirik. Tez-tez yumşaltma işləri bərpa işlərinə gətirib çıxarır, lakin bu hadisələrdən gələcək gəlirləri qiymətləndirmək və ya kəmiyyətcə müəyyən etmək hələ tezdir. İşlər qiymətləndirilməli və sığorta təsdiqlənməlidir ki, bərpa müqavilələri verilə bilsin. İlin sonu zəngimizdə daha yaxşı bir fikir əldə edəcəyik və yığılmış işlər və gələcək gəlirlərin vaxtı haqqında yeniləmə təqdim edəcəyik. Bu arada, geniş yumşaltma işlərindən faydalanırıq, bu da 4-cü rübdə 30% və ya daha çox olacağını gözlədiyimiz bərpa seqmentimiz üçün artımı təmin etməyə kömək edəcək. 4-cü rüb üçün fırtına ilə əlaqədar 40 milyon dollar gəlir təxmin etmişik. İndi Dam örtüyü seqmentimizə baxaq. Roofing Corp of America -da möhkəm nəticələr əldə etdik, bu da ümumiyyətlə gözləntilərimizə uyğun idi. 4-cü rübə baxaraq, mövsümilik səbəbindən gəlirlərin 3-cü rübdən bir qədər aşağı olacağını gözləyirik, lakin yenə də ilk 9 ayın necə keçdiyini göstərən lazımi araşdırma proqnozumuza uyğundur. Bu ilin 2-ci rübündə əldə etdiyimiz Crowther Roofing -in Sarasota və Fort Myers də filialları var və Milton qasırğası ndan bir qədər artım görəcəyik. Hazırda bəzi müvəqqəti təmir işləri aparırıq. Damın yenidən örtülməsi imkanları və ya daha əhəmiyyətli təmir işləri gələn ilin birinci yarısında bizə daha çox fayda verə bilər. İlin sonu zəngimizdə fırtına ilə əlaqədar yığılmış işlər haqqında daha ətraflı məlumat verəcəyik. Bu nöqtədə, fırtınaların Florida filiallarımız üçün bir təkan olacağını, lakin dam örtüyü seqmentimiz üçün ümumilikdə əhəmiyyətli olmayacağını gözləyirik. Century Fire -a keçərək, gözləntilərə tam uyğun möhkəm bir rüb keçirdik. Gəlirlər aşağı iki rəqəmli artdı, artımın yarısı orqanik, yarısı isə kiçik alışlardan idi. Bu, keçən ilin çox güclü 3-cü rübünə qarşı idi. Century -dən çətin müqayisəli rüblərə qarşı gördüyümüz davamlı artım bizi sevindirir. Century üçün 4-cü rübdə ardıcıl olaraq oxşar bir rüb gözləyirik, bu da keçən ilin çox güclü nəticəsinə qarşı illik müqayisədə tək rəqəmli artım deməkdir. Və ev təkmilləşdirmə brendlərimizlə bitirəcəyəm, burada gəlirlərin aşağı tək rəqəmli faizlə azaldığını gördük, bu da 2-ci rüb zəngimizdə rəhbərlik etdiyimiz yer idi. Rüb ərzində, illik müqayisədə azalan aparıcı fəaliyyəti görməyə davam etdik, lakin ilin ilk 6 ayı ilə müqayisədə bəzi yaxşılaşma ilə. Son həftələrdə daha da yaxşılaşma müşahidə etdik, bu da ev təkmilləşdirmədə dibi gördüyümüzə dair bəzi nikbinlik yaradır. 4-cü rübün yenidən aşağı tək rəqəmli faizlə azalacağını və illik müqayisədə kiçik azalmaların 2025-ci ilin əvvəllərinə qədər davam edəcəyini gözləyirik. 2025-ci ildə irəlilədikcə yuxarı xəttdə yaxşılaşma gözləyirik və ilin sonu zəngimizdə daha çox aydınlıq təmin edəcəyik. İndi Jeremy -dən nəticələrimizi daha ətraflı nəzərdən keçirməsini xahiş edirəm. Jeremy Rakusin : Təşəkkür edirəm, Scott . Hər kəsə sabahınız xeyir. Cari üçüncü rübün çox güclü maliyyə nəticələrinin əsas məqamlarını qeyd etməklə başlayacağam. Bu dövrdə konsolidasiya edilmiş gəlirlər 1.4 milyard dollar təşkil etdi, bu da 25% artım deməkdir, bu da əvvəlki illə müqayisədə 43% artaraq 160 milyon dollarlıq düzəliş edilmiş EBITDA -ya səbəb oldu. Rüb ərzində konsolidasiya edilmiş EBITDA marjamız 11.5% idi, bu da keçən ilki 10% səviyyəsindən 150 baza bəndi yuxarı idi. 3-cü rübdə düzəliş edilmiş EPS 1.63 dollar təşkil etdi, bu da cari rübdə faiz xərclərinin demək olar ki, ikiqat artmasına baxmayaraq, rübdən-rübə 30% artım deməkdir. İlin əvvəlindən 9 ay ərzində konsolidasiya edilmiş maliyyə performansımız əvvəlki ilin 3.26 milyard dollarından 3.85 milyard dollara qədər artan gəlirləri əhatə edir, bu da 18% artım deməkdir. Düzəliş edilmiş EBITDA 376 milyon dollar təşkil etdi, bu da illik müqayisədə 20% artım deməkdir, ümumi EBITDA marjamız 9.8% idi, bu da əvvəlki ilin 9.6% marjasından 20 baza bəndi yuxarı idi. Və nəhayət, ilin əvvəlindən düzəliş edilmiş EPS -imiz 3.66 dollar təşkil edir, bu da cari il ərzində əhəmiyyətli dərəcədə yüksək faiz xərclərinə baxmayaraq, keçən ilin eyni dövrü üçün bildirilən 3.56 dolları üstələyir. Əməliyyat gəlirlərinə və GAAP EPS -ə düzəlişlərimiz və müvafiq olaraq düzəliş edilmiş EBITDA və düzəliş edilmiş EPS -in təmin edilməsi bu səhərki gəlir hesabatında açıqlanır və əvvəlki dövrlərdəki yanaşmamızla uyğundur. İndi iki bölməmizdə üçüncü rüb performansının seqmentləşdirilmiş icmalını təqdim edəcəyəm. FirstService Residential -da 560 milyon dollar gəlir və 58.6 milyon dollar EBITDA əldə etdik, hər ikisi əvvəlki illə müqayisədə 4% artım deməkdir. Cari rübün EBITDA marjası 10.5% təşkil etdi, bu da keçən ilki səviyyəyə uyğun idi. Komandalarımız səmərəli xərc strukturu ilə işləməyə və Scott -un toxunduğu bəzi bazar çətinliklərinə baxmayaraq, icma assosiasiyası müştərilərimizə xidmət göstərərkən sağlam gəlirli artım əldə etməyə fokuslanmışdır. Bu, ilin əvvəlindən marjaları eyni səviyyədə saxlamağımıza imkan verdi və oxşar şəkildə, ili 2023-cü il səviyyələri ilə müqayisə oluna bilən illik marjalarla bitirməyi gözləyirik. İndi FirstService Brands bölməmizə keçək. Cari üçüncü rüb ərzində 836 milyon dollar gəlir əldə etdik, bu da əvvəlki illə müqayisədə 44% artım deməkdir. Bölmənin EBITDA -sı 74% artaraq 105.8 milyon dollara çatdı, 12.6% marja ilə, bu da keçən ilin üçüncü rübündəki 10.5% marjasından 200 baza bəndindən çox yuxarı idi. Marjanın əhəmiyyətli genişlənməsinə iki amil səbəb oldu. Birincisi, Scott -un təsvir etdiyi kimi, bərpa əməliyyatlarımız əvvəlki illə müqayisədə daha yüksək fəaliyyət səviyyələrindən və əhəmiyyətli gəlir artımından faydalandı və bu, güclü yuxarı xətt artımı əməliyyat rıçaqını təmin etdi. İkincisi, ev təkmilləşdirmə brendlərimiz çətin makroiqtisadi mühitdə möhkəmliyini göstərməyə və bazar payını ələ keçirməyə davam etdi, eyni zamanda xərc tərəfində tədbirlər gördü. 3-cü rübdə, əvvəlki ikinci rübdən irəli gələn taktiki dəyişikliyimizi, promosyon və marketinq fəaliyyətini azaltmağı davam etdirdik. Bundan əlavə, ev təkmilləşdirmə daxilində şirkətə məxsus əməliyyatlarımız əsasən yaxşılaşdırılmış əmək məhsuldarlığından əməliyyat səmərəliliyi əldə etdi. Növbəti olaraq pul axını profilimizə baxaq. İşçi kapital hərəkətlərindən əvvəl əməliyyatlardan 110 milyon dollar pul axını və işçi kapitalındakı dəyişikliklər daxil olmaqla 77 milyon dollar əməliyyat pul axını əldə etdik. İlin əvvəlindən 200 milyon dollara yaxın əməliyyat pul axını əldə etmişik, bu da illik müqayisədə 17% artım deməkdir və EBITDA artımımızla demək olar ki, eyni səviyyədədir. Rüb ərzində kapital xərcləri 27 milyon dollar təşkil etdi və ilin əvvəlindən xərclər 80 milyon dollardan bir qədər çoxdur. 2024-cü il üçün illik ümumi 115 milyon dollarlıq CapEx hədəfimizə çatacağımızı və ya bir qədər aşağı olacağımızı gözləyirik, bu da ilin əvvəlində müəyyən etdiyimiz hədəf idi. Rüb ərzində alış investisiyası əhəmiyyətsiz idi, lakin ilin əvvəlindən 160 milyon dollara yaxın kapital yerləşdirmişik, əsasən ikinci rübdə Florida da yerləşən dam örtüyü alışları ilə əlaqədar. Rübün sonunda balans hesabatımızda demək olar ki, 1.1 milyard dollar xalis borc var idi, nəticədə son 12 ayın EBITDA -sına nisbətdə xalis borc 2.1x səviyyəsində idi, bu da əvvəlki ikinci rübün 2.3x səviyyəsindən aşağı idi və 2023-cü ilin sonu ilə uyğun idi. Həmçinin 350 milyon dollardan çox nağd pulumuz və kredit xəttimiz altında istifadə edilməmiş imkanımız var. Mühafizəkar balans hesabatımız, maliyyə çevikliyimiz və bol likvidlik mənbələrimiz strategiyamıza uyğun gələn artım imkanlarını ələ keçirməkdə qətiyyətli olmaq üçün bizi güclü mövqeyə qoyur. Nəhayət, hazırlanmış şərhlərimizi yekunlaşdırmaq üçün, 2024-cü ili başa vurmaq üçün proqnozlarımızla bağlı bəzi göstəricilər aşağıdakılardır. Dördüncü rüb üçün gəlir artımımızın 20%-i keçəcəyini gözləyirik. 4-cü rübün gəlirliliyi baxımından, daha əvvəl qeyd etdim ki, FirstService Residential -da nisbətən sabit marjalar gözləyirik. FirstService Brands -da isə son 2-ci rüb zəngimizdən illik müqayisədə daha yüksək marjalar gözləntisini təsdiqlədik. 2024-cü ilin tam ili üçün, ikinci rübün sonunda əvvəllər gözləniləndən daha güclü maliyyə performansı göstərəcəyik.