Bu məqalə ilk dəfə GuruFocus -da dərc edilib. TD Cowen , avto-ehtiyat hissələri pərakəndə satıcısı AutoZone -un ( NYSE:AZO ) dördüncü maliyyə rübü nəticələrini açıqlamasından bir gün sonra səhm hədəfini 3 500 dollardan 3 400 dollara endirdi, lakin “Al” reytinqini saxladı. Şirkət hər səhm üzrə 56,05 dollar qazanc və ümumi şirkət üzrə eyni mağaza satışlarında 1,5% artım qeydə aldı, təxminən 6,6 milyard dollar gəlir isə analitiklərin gözlədiyi təxminən 6,71 milyard dollar dan bir qədər az oldu. AutoZone səhmləri bazar öncəsi əməliyyatlarda 0,18% bahalaşdı. AZO ədalətli qiymətləndirilibmi? Tezisinizi pulsuz DCF kalkulyatorumuz ilə yoxlayın. TD Cowen -in analitiki Max Rakhlenko dördüncü rübün sonundakı yaxşılaşmış göstəricilərə və birinci rübün əvvəlindəki dinamikaya diqqət çəkdi, lakin daxili müqayisəli satışları əsas problem kimi qeyd edərək, bu tendensiyalar yaxşılaşana qədər AutoZone -un “mübarizəli səhm” olaraq qalacağını bildirdi. Firma, 2027-ci maliyyə ili ndə eyni SKU inflyasiyasının əvvəlcə düşündüyündən daha yüksək olacağını gözləyir, “özün et” tələbatının elastikliyi isə izlənilməli dəyişən olaraq qalır, eyni zamanda “mənim üçün et” seqmenti bazar payını artırmağa davam edir. Kontekst, son bir ildə 30%-dən çox dəyər itirmiş və hazırda 2 797 dollar səviyyəsində 52 həftəlik minimuma yaxın ticarət olunan bir səhmdir. Evercore ISI “Üstün Performans” reytinqini və 3 500 dollar hədəfini saxladı.