[P1] Həm NVIDIA (NASDAQ:NVDA), həm də Broadcom (NASDAQ:AVGO) eyni süni intellekt (Sİ) məlumat mərkəzi bumundan faydalanır, lakin onlar bazara tamamilə fərqli məhsullar təklif edirlər və bu fərq, hazırda portfelinizə hansının aid olması ilə bağlı hər şeyi dəyişir. Portfel qurmaq və ondan yaşamaq tamamilə fərqli iki bacarıqdır və demək olar ki, heç kim ikincini öyrətmir. Bu problem “Təqaüd Gəlirləri üçün Qəti Bələdçi” tərəfindən həll edilir və bu gün pulsuzdur. Ətraflı burada oxuyun. (Sponsor) Bu yazı sponsorlarımızın və filiallarımızın linklərini ehtiva edə bilər və Flywheel Publishing onlar vasitəsilə həyata keçirilən əməliyyatlar üçün kompensasiya ala bilər. NVIDIA (NASDAQ:NVDA | NVDA Qiymət Proqnozu) və ya Broadcom (NASDAQ:AVGO): hansı Sİ çip səhmi pensiya yönümlü portfelə daha yaxşı uyğun gəlir? Hər iki şirkət eyni məlumat mərkəzi quruculuğundan qazanc əldə edir. Onlar bazara çox fərqli məhsullar təklif edirlər və bu fərq bu müqayisəni müəyyənləşdirir. Mən onları üç nöqtə üzrə müqayisə etdim: biznes modeli, böyümə və gəlirlilik, həmçinin bazarın artıq gözlədiyi ilə müqayisədə qiymətləndirmə. [P2] NVIDIA kommersiya sürətləndiriciləri satır. Bu, GPU -lar, CPU -lar və şəbəkə avadanlıqları deməkdir, hansı ki, ödəniş edə bilən istənilən alıcı üçün tam sistemlər kimi qablaşdırılır. Keçən rübdə Məlumat Mərkəzi gəliri 89,02 milyard dollar a çatdı (illik müqayisədə +117% ). Rəhbərliyin sözləri ilə desək: “Bu gün biz sadəcə ən yaxşı çipləri satmırıq. Biz tam yığılmış Sİ zavod platforması satırıq.” Broadcom kiçik bir alıcı qrupu üçün xüsusi çiplər ( XPU -lar) birgə dizayn edir. O, Google üçün TPU -lar və OpenAI üçün Jalapeno qurur və Anthropic -in 2027-ci ildə ən böyük XPU müştərisi olacağını gözləyir. Üstəlik, Tomahawk Ethernet şəbəkəsi və VMware infrastruktur proqram təminatı əlavə edir. Bu proqram təminatı seqmenti təxminən 84% əməliyyat marjası ilə 8,75 milyard dollar (illik müqayisədə +29% ) gəlir gətirdi. Qalib: Broadcom . Təqaüdçü üçün dövri çip biznesi altında təkrarlanan proqram təminatı pul axını real buferdir. Broadcom -un betası 1,457 , NVIDIA -nın isə 2,217 -dir. Əsas risk konsentrasiyadır. Əgər bir qabaqcıl laboratoriya xərclərini azaltsa, Broadcom bunu dərhal hiss edir. [P3] NVIDIA 96,22 milyard dollar (illik müqayisədə +105,8% ) gəlir əldə edərək, 92,07 milyard dollar konsensusunu üstələdi. Onun əməliyyat marjası 60,38% , xalis marjası 55,60% və qoyulmuş kapitala gəlirliliyi ( ROIC ) 92,21% təşkil etdi. Balans hesabatı çox güclüdür, borc/kapital nisbəti 0,073 və faiz əhatə dairəsi 503x -dir. Rəhbərlik 2028-ci maliyyə ilində gəlirin təxminən 70% artacağını gözləyir və bu proqnozu təchizat məhdudiyyətli adlandırır. Broadcom da sürətlə böyüyür. Gəlir 29,59 milyard dollar a (illik müqayisədə +85,5% ) çatdı, Sİ yarımkeçirici satışları 16,70 milyard dollar a (illik müqayisədə +221% ) yüksəldi və sərbəst pul axını 13,66 milyard dollar , yəni gəlirin 46% -ni təşkil etdi. O, həmçinin VMware sövdələşməsindən qalan əhəmiyyətli borcu da daşıyır. Qalib: NVIDIA . O, daha böyük, daha gəlirli və demək olar ki, borcsuzdur. Beş il ərzində səhm 1032,85% gəlir gətirdi, Broadcom üçün isə bu rəqəm 696,07% idi. Bir çox uğurlu investor sonda eyni məqama çatır. Yığım başa çatır, portfel qurulur və sual sakitcə “bunu nə qədər böyüdə bilərəm?”-dən “nə qədər çıxara bilərəm?”-ə dəyişir. Bu ikinci suala səhv cavab versəniz, onilliklər boyu yaxşı investisiya bir neçə ildə dağıla bilər. Məhz “Təqaüd Gəlirləri üçün Qəti Bələdçi” bu suala cavab verməyə kömək edir. O, təqaüdünüzün həqiqətən nə qədər başa gələ biləcəyini, hansı gəlir mənbələrindən istifadə etməyə dəyər olduğunu və pulun nə qədər davam edəcəyini müəyyən edən çıxarış riyaziyyatını əhatə edir. Bu gün Fisher Investments -dən pulsuzdur. Ətraflı burada oxuyun › [P4] NVIDIA son 12 aylıq qazancın 30x , gələcək qazancın isə 25x qiymətinə ticarət edir. Broadcom son 12 aylıq qazancın 44x , lakin gələcək qazancın 19x qiymətinə ticarət edir. Bu fərq Broadcom -un qazancının nə qədər sürətlə artmasının gözlənildiyini əks etdirir. Onun 2027-ci maliyyə ilinin sonu üçün konsensus EPS -i 19,3938 dollar , 2026-cı maliyyə ili üçün isə 11,6576 dollar dır. Rəhbərlik 2027-ci maliyyə ilində Sİ yarımkeçirici gəlirinin təxminən 115 milyard dollar , 2028-ci maliyyə ilində isə 230 milyard dollar olmasını hədəflədiyini və 2028-ci maliyyə ilində EPS -in 30 dollar dan yuxarı olacağını bildirir. Bazar NVIDIA -nın yüksəlişi üçün yüksək qiymət ödəyib. Səhmlər ilin əvvəlindən 25,74% bahalaşarkən, Broadcom cəmi 3,17% artıb. Broadcom üçün ayı ssenarisi düzəlişlərdə özünü göstərir. Onun 2027-ci maliyyə ili proqnozu 30 gün ərzində 25 aşağı və 11 yuxarı düzəliş gördü. NVIDIA -nın növbəti il proqnozu 42 yuxarı və sıfır aşağı düzəliş gördü. Əgər məlumat mərkəzi saytları vaxtında hazır olmasa və Broadcom -un xüsusi artımları ləngisə, onun aşağı multiplikatoru aşağı qalacaq. Qalib: Broadcom . Siz aydın şəkildə xəritələnmiş çoxillik artım üçün daha aşağı gələcək multiplikator ödəyirsiniz. Broadcom uzunmüddətli gəlir investorları üçün üstünlüyü saxlayır. O, 2011-ci maliyyə ilindən bəri 15 il ardıcıl olaraq dividendini artırıb və indi rüblük 0,65 dollar ödəyir. Proqram təminatı bazası, daha aşağı volatillik və daha ucuz gələcək multiplikatoru əlavə etsək, o, gəlir və mürəkkəb faiz planına uyğun gəlir. NVIDIA -nın dividend gəlirliliyi əhəmiyyətsizdir. O, pulu əsasən geri alışlar vasitəsilə qaytarır, keçən rübdə təxminən 26,0 milyard dollar . NVIDIA fərqli bir investora uyğun gəlir: onilliklər boyu qarşıda olan gənc bir yığımçı, Sİ-də ən yaxşı böyümə mühərrikini istəyən və 2 -dən yuxarı beta ilə yaşaya bilən. Növbəti olaraq, Broadcom -un proqnozu dördüncü rübdə təxminən 34,8 milyard dollar gəlir, o cümlədən Sİ yarımkeçiricilərindən 21,7 milyard dollar gözləyir. Bu rəqəmlərə çatmaq nəticəni dəstəkləyəcək. (Sponsor) Əksər insanlar bütün iş həyatlarını bir şeyə fokuslanaraq keçirirlər: pul yığmaq. Sonra təqaüdə çıxırlar və əslində ehtiyac duyduqları bacarığın bunun əksi olduğunu kəşf edirlər. Bu yığını ildən-ilə, yaxşı və pis bazarlarda, heç vaxt tükənmədən sabit gəlirə çevirmək. Bu, şəxsi maliyyədə ən az müzakirə olunan və ən əhəmiyyətli keçid ola bilər və bir çox başqa diqqətli investorlar heç bir real plan olmadan buna daxil olurlar. Məhz “Təqaüd Gəlirləri üçün Qəti Bələdçi” bu suala cavab verməyə kömək edir. Bu, Fisher Investments -dən təqaüdünüzün həqiqətən nə qədər başa gələcəyini, pul axınının haradan gəlməli olduğunu və hər il nə qədər təhlükəsiz şəkildə çıxara biləcəyinizi əhatə edən pulsuz bir bələdçidir. Ətraflı burada öyrənin. Ətraflı burada öyrənin › Hər hansı sual və ya düzəliş üçün editorial@247wallst.com ilə əlaqə saxlayın. Joel South böyük kapitallı səhmləri, dividend investisiyalarını və əsas bazar tendensiyalarını əhatə edir, qazanc təhlili, qiymətləndirmə və mürəkkəb məlumatları investorlar üçün praktik məlumatlara çevirməyə fokuslanır. O, investor və maliyyə jurnalisti kimi 15 ildən çox təcrübəyə malikdir, o cümlədən 12 il The Motley Fool -da investisiya analitiki, Büro rəisi və daha sonra Fool.com investisiya xəbərləri masasına rəhbərlik edib. O, həmçinin investisiya podkastına birgə ev sahibliyi edib və bazar tendensiyalarını müzakirə edərək televiziya və radioda çıxış edib.