[P1] OpenAI -ın kibertəhlükəsizlik bazarına daxil olması ilə bağlı tək bir hesabat sektorun ən böyük adları arasında şok dalğaları yaratdı və indi sual yaranır ki, süni intellekt nəhəngi mövcud şirkətlərlə tərəfdaşlıq etməyi, yoxsa birbaşa onların müştərilərini hədəf almağı planlaşdırır. [P2] OpenAI -ın kibertəhlükəsizlik startapı alması ilə bağlı hesabat sənayedə yayılır və Palo Alto Networks (NASDAQ:PANW) səhmləri sektorun nəhəngləri arasında ən böyük zərbəni alır. Palo Alto səhmləri ilkin əməliyyatlarda 4% azalaraq 381,88 ABŞ dolları təşkil edir. Bu sürüşmədən sonra belə, Palo Alto səhmləri bu il 105% artıb və bu qədər böyük bir qazanc onları daha yaxşı kapitallaşdırılmış bir rəqibin Palo Alto bazarına daxil ola biləcəyi hər hansı bir işarəyə həssas edir. [P3] Bu arada, CrowdStrike Holdings (NASDAQ:CRWD) səhmləri 3% azalaraq 254,05 ABŞ dolları təşkil edir ki, bu da Palo Alto səhmlərindən daha kiçik bir azalmadır. Həmçinin, Fortinet (NASDAQ:FTNT) səhmləri 1% azalaraq 188,66 ABŞ dolları təşkil edir ki, bu da üç şirkət arasında ən kiçik itkidir. [P4] Hər üç şirkəti ən böyük holdinqləri arasında sayan First Trust NASDAQ Cybersecurity ETF (NASDAQ:CIBR) 1,4% azalıb. Müqayisə üçün, daha geniş texnologiya etalon fondu olan Invesco QQQ Trust (NASDAQ:QQQ) 1% azalıb. [P5] Özəl süni intellekt şirkəti OpenAI -ın kibertəhlükəsizlik startapı alması planlaşdırıldığı barədə hesabatdan sonra sektor üzrə səhmlər birlikdə düşdü. Heç bir şərt və hədəf şirkət açıqlanmadığı üçün hər hansı bir sazişin ölçüsü və əhatə dairəsi naməlum qalır. Bir saziş real bir perspektiv yaradacaq. Təhlükəsizlik məhsulları birbaşa satan bir süni intellekt tərtibatçısı sənayenin təchizatçısından müştəriləri üçün birbaşa rəqibə çevriləcək. [P6] Ən son rüblük nəticələri ilə Palo Alto , qlobal telekommunikasiya müştərisinin növbəti nəsil firewall izini genişləndirmək və köhnə təchizatçıları əvəz etmək üçün 126 milyon ABŞ dolları dəyərində bir müqavilə imzaladığını açıqladı. Bu, şirkətin platforma strategiyasını qurduğu, bir neçə satıcının işini bir müqaviləyə daxil edən konsolidasiya sazişidir və eyni zamanda, əgər dərin cibləri olan bir yeni gələn eyni alıcılara satışa başlasa, mübahisə etməyə cəhd edə biləcəyi müqavilə növüdür. [P7] Palo Alto şəbəkə, bulud və son nöqtə təhlükəsizliyini bir inteqrasiya olunmuş platforma kimi satır, bir müştəridə bir neçə satıcını əvəz edərək iş qazanır, CrowdStrike isə abunə modulları vasitəsilə bulud əsaslı son nöqtə mühafizəsi satır, Fortinet isə şəbəkə təhlükəsizliyi proqramını öz avadanlığı ilə birləşdirir. [P8] Palo Alto üçün konsolidasiya tezisi və süni intellektin pozulması arqumenti əks istiqamətlərə işarə edir. Konsolidasiya, bu ilki irəliləyişi təmin edən arqument olan, alətlər yığını əvəz edən böyük satıcılara üstünlük verir. Skeptiklər isə daha yaxşı kapitallaşdırılmış bir süni intellekt şirkətinin təhlükəsizliyi öz məhsullarına daxil edə biləcəyini iddia edirlər. [P9] Baş icraçı direktor Nikesh Arora , Palo Alto -nun son rüblük nəticələrini müşayiət edən zəngdə sərhəd laboratoriyalarına birbaşa müraciət etdi. Arora bildirdi: “Biz həm OpenAI , həm də Anthropic və hətta Google -un tərəfdaşlıq baxımından masaya gəldiyini gördük.” O, həmçinin müştərilərin bir platformada standartlaşmağa təkan verməsinin miqyasa üstünlük verdiyini əlavə edərək dedi: “Düşünürəm ki, bu, sektordakı daha böyük oyunçular üçün böyük bir dəstəkdir.” [P10] Aydın olmayan odur ki, OpenAI müştəriləri mövcud şirkətlərdən alacaq, yoxsa onlar vasitəsilə satacaq. Tərəfdaşlıq yolu Arora -nın təsvir etdiyi əməkdaşlığa uyğun gələrkən, müəssisə hesabları üçün birbaşa rəqabət Palo Alto -nun konsolidasiya sazişlərinə təzyiq göstərə bilər. [P11] Palo Alto -nun növbəti rüblük hesabatı, telekommunikasiya müqaviləsi kimi yeni konsolidasiya sazişləri ilə aydın bir sınaq təklif edə bilər. Üç şirkətdən hər hansı birində ( Palo Alto , CrowdStrike və/və ya Fortinet ) saziş axınının yavaşlaması pozulma arqumentinə ağırlıq verə bilər. [P12] Bir hesabat Palo Alto səhmlərindəki böyük qazancın bir hissəsini azaldıb və açıqlanmayan şərtlər hər iki istiqamətdə daha çox dalğalanma üçün yer qoyur. Belə bir sazişin şərtləri bilinənə qədər mövqe ölçülərinizi təvazökar saxlamaq ağıllıdır.