[P1] Hər kəs AMD -nin GPU artımını izləyir, lakin məlumat mərkəzindəki daha sakit bir qüvvə 2027-ci ilə qədər səhmləri idarə edən əsas amil ola bilər. Budur, niyə əksər investorlar yanlış məhsul xəttinə diqqət yetirirlər. [P2] 24/7 Wall St. -in AMD (NASDAQ:AMD | AMD Price Prediction) üçün qiymət hədəfi 583,84 dollar dır. Səhm hazırda 591,22 dollar dan ticarət olunur, buna görə də hədəf -1,25% aşağı deməkdir. Bu, yüksək etibarlı "saxla" reytinqi verir. [P3] AMD səhmləri ilin əvvəlindən 176,81% artıb və indi ədalətli dəyərə yaxındır. Bazarda qiymətləndirilmədiyini düşündüyüm katalizator server CPU -dur. EPYC Venice , əksər investorların gözlədiyindən daha çox AMD -nin 2027-ci il hekayəsini daşıya bilər, ən çox diqqəti cəlb edən Helios GPU artımı ilə yanaşı işləyərək. [P4] 24/7 Wall St. -in qiymət hədəfi bu gün AMD -nin ticarət etdiyi səviyyədən bir qədər aşağıdır. Rəhbərlik bildirir ki, Helios -a tələbat ilk proqnozlardan irəlidədir və təchizat asanlaşdıqca server CPU artımı rəhbərliyin gözləntilərindən yüksək ola bilər. Hər ikisi modelimizi çox mühafizəkar göstərə bilər. Biz bu hədəfi bir çox məlumat nöqtəsindən biri kimi qəbul edirik və tam "buğa" ssenarisi aşağıda təqdim olunur. [P5] AMD keçən həftə 6,16% azalsa da, son bir ayda hələ də 14,86% artıb. Onun 52 həftəlik diapazonu 188,22 dollar dan 658,52 dollar a qədərdir. Bazar ertəsi, NVIDIA (NASDAQ:NVDA) də sürüşdü: AMD və NVIDIA hər ikisi yeni süni intellekt elanları investorları yenidən canlandıra bilmədikdən sonra düşdü. [P6] Əsas göstəricilər səhmlərlə ayaqlaşdı. İkinci rübün gəliri 50,1% artaraq 11,54 milyard dollar a çatdı və 11,31 milyard dollar lıq proqnozu üstələdi. Qeyri-GAAP EPS 1,66 dollar təşkil edərək 1,61 dollar lıq proqnozu keçdi. Məlumat Mərkəzi gəliri 107% artaraq 6,72 milyard dollar a çatdı. Üçüncü rüb üçün rəhbərlik təxminən 13 milyard dollar gəlir proqnozlaşdırdı. [P7] "Buğa" ssenarisi 696,27 dollar a çatır. EPYC investorların qiymətləndirmədiyini düşündüyüm sürücüdür. AMD yenicə ardıcıl beşinci rüb rekord server CPU gəliri elan etdi. Şirkət 2026-cı ilin ikinci yarısında server gəlirinin 80% -dən çox, 2027-ci ildə isə 70% -dən çox artacağını gözləyir. [P8] CEO Lisa Su dedi: " Venice -ə müştəri tələbatı əvvəlki EPYC nəslindən daha güclüdür." AMD 2030-cu ilə qədər server CPU bazarının təxminən 220 milyard dollar a çatacağını gözləyir və agent süni intellekt i bu bazarın ən böyük hissəsi kimi görür. [P9] Helios buna əlavə olunur. Anthropic , OpenAI və Meta Platforms (NASDAQ:META) ilə əvvəlki müqavilələrə qoşularaq, iki gigavat a qədər MI450 seriyalı GPU yerləşdirməyi planlaşdırır. Rəhbərlik 2027-ci ildə Məlumat Mərkəzi gəlirinin illik müqayisədə iki dəfədən çox artacağını gözləyir. [P10] Bu genişlənmə kimsə tərəfindən enerji ilə təmin edilməli, soyudulmalı və şəbəkələşdirilməlidir və biz eyni dalğada olan yeddi təchizatçını pulsuz süni intellekt infrastrukturu hesabatında bir araya gətirdik. Wall Street əsasən AMD -nin özü ilə razıdır. Analitiklər 5 "Güclü Al" , 39 "Al" və 11 "Saxla" reytinqi sayır və heç biri "Sat" reytinqi vermir. [P11] "Ayı" ssenarisi 459,51 dollar dır. 224 -ə yaxın geridə qalan P/E ilə AMD -nin Helios -da səhv etmək üçün az yeri var və rəhbərlik mürəkkəb sistemdə məhsuldarlığın yaxşılaşmasının vaxt aparacağını etiraf edir. [P12] Server CPU təchizatı sıx olub, Oyun gəliri 31% azalıb və ixrac nəzarətləri 2025-ci maliyyə ilində təxminən 440 milyon dollar xalis xərcə səbəb olub. Sərbəst pul axını 9,89% azalıb. "Buğa" cavabı budur ki, bu, məlumat mərkəzi tələbatını ödəmək üçün kapital xərclərinin 186,52% artmasını əks etdirir. [P13] NVIDIA , Helios -un rəqabət aparmaq üçün qurulduğu süni intellekt GPU lideridir. NVIDIA , AMD -dən daha yüksək marjalar və daha sürətli Məlumat Mərkəzi artımı ilə daha aşağı geridə qalan P/E ilə ticarət edir. Bu fərq hədəfimizi AMD üçün məqbul göstərir. [P14] Intel (NASDAQ:INTC), EPYC -in payını aldığı x86 server rəqibidir. Intel , CHIPS Aktı -nın depozit xərci ilə əlaqəli 11,033 milyard dollar lıq GAAP xalis zərər elan etdi. AMD -nin daha sürətli artımı və daha geniş marjaları Intel üzərindəki premiumunu dəstəkləyir. [P15] 24/7 Wall St. -in qiymət hədəfi 583,84 dollar dır, 90% etibarla "saxla" reytinqi. Gələcək qazanc qiymətləndirməsi həlledici amildir. [P16] Əgər Venice və Helios Məlumat Mərkəzi artımını rəhbərliyin 2027-ci ildə gözlədiyi ikiqat artımı keçərsə, proqnoz yaxşılaşacaq. Əgər Helios məhsuldarlığı və ya təchizat məhdudiyyətləri dördüncü rübdəki artımı gecikdirərsə, proqnoz zəifləyəcək. Bu qiymətdə, yaxşı xəbərlərin əksəriyyəti qiymətə daxil edilmiş görünür. [P17] Əgər AMD -nin hazırkı artımı və bazar şərtləri davam edərsə, model səhmin bu səviyyələrdə ticarət edə biləcəyini proqnozlaşdırır. [P18] Proqnozlar AMD -nin hazırkı strategiyasını davam etdirməsinə əsaslanır. Daha sürətli server CPU artımı və ya yeni ixrac məhdudiyyətləri səhmi bu rəqəmlərdən xeyli yuxarı və ya aşağı hərəkət etdirə bilər. [P19] Hər hansı sual və ya düzəliş üçün [email protected] ilə əlaqə saxlayın. [P20] Vandita Jadeja , investisiya, əmanət, pensiya, sığorta və bankçılıq daxil olmaqla maliyyə mövzularında on ildən çox təcrübəsi olan maliyyə naşiridir. Vandita , oxucular üçün maliyyə anlayışlarını izah etməyi sevən Sertifikatlı Mühasib dir. [P21] Onun işləri The Motley Fool , InvestorPlace və Benzinga kimi saytlarda dərc olunub. O, investisiyaları əhatə edir və 24/7 Wall St. üçün səhm seçimlərinə və qiymət proqnozlarına diqqət yetirir. [P22] Növbəti səhm investisiya imkanını axtarmadığı zaman səyahət edərkən, oxuyarkən, gün batımlarını qovalayarkən və buzlu lattesi ilə həzz alarkən tapıla bilər.