First Merchants (NASDAQ:FRME) cümə axşamı üçüncü rübün maliyyə nəticələrini açıqlayıb. Şirkətin üçüncü rüb üzrə gəlirlər konfrans zənginin transkripti aşağıda təqdim olunur. Bu transkript Benzinga API-ləri tərəfindən təqdim edilir. Bütün kataloqumuza real vaxt rejimində daxil olmaq üçün məsləhətləşmək üçün https://www.benzinga.com/apis/ ünvanına daxil olun. Veb yayımına https://edge.media-server.com/mmc/p/izzbnu6m/ ünvanından baxa bilərsiniz. Xülasə: First Merchants Korporasiyası üçüncü rübdə 67,8 milyon dollar xalis gəlir və hər sehmə 1,09 dollar seyreltilmiş qazanc əldə edib ki, bu da əvvəlki illə müqayisədə 11% artım deməkdir. Xalis faiz marjası 3,44%-ə qədər genişlənib, xalis faiz gəliri isə illik müqayisədə 20% artıb. Depozitlər 4,2% illik sürətlə artıb, kredit artımı isə 1,8% illik sürətlə mülayim olub. Şirkətin kapital mövqeyi 100 milyon dollarlıq subordinasiyalı borc emissiyasından sonra 13,58% ümumi risk əsaslı kapital nisbəti ilə güclü olaraq qalır. First Merchants First Savings -in inteqrasiyasını tamamlayıb ki, bu da tənzimlənmiş səmərəlilik nisbətinin 53,85%-ə qədər yaxşılaşmasına töhfə verib. Şirkət Orta Qərbdə üzvi böyüməyə diqqət yetirməyə davam edir, güclü müştəri əlaqələrindən və şaxələndirilmiş kredit portfelindən istifadə edir. Rəhbərlik qeyri-işlək aktivlərin idarə edilməsinə intizamlı yanaşmanı vurğulayıb və sabit kredit xərclərini qoruyub. Baş icraçı direktor Mark Hardwick ilin sonunda təqaüdə çıxacağını elan edib və onu Mayk Stüart əvəz edəcək. Gələcək proqnozlar orta tək rəqəmli kredit artımı və sabit xalis faiz marjaları, həmçinin son borc emissiyası ilə dəstəklənən potensial səhm geri almalarını göstərir. Tam Transkript: OPERATOR: Zəngi gözlədiyiniz üçün təşəkkür edirik və First Merchants Korporasiyasının 2026-cı ilin üçüncü rübü üzrə gəlirlər konfrans zənginə xoş gəlmisiniz. Başlamazdan əvvəl, rəhbərlik sizə xatırlatmaq istərdi ki, bugünkü zəng First Merchants Korporasiyasının gələcək fəaliyyəti və maliyyə vəziyyəti ilə bağlı risklər və qeyri-müəyyənliklər ehtiva edən gələcəyə yönəlmiş bəyanatlar ehtiva edir. Əlavə məlumatı nəzərdən keçirməyinizi tövsiyə etdiyimiz press-relizdə tapa bilərsiniz. Bundan əlavə, rəhbərlik ən birbaşa müqayisə edilə bilən GAAP tədbirlərini əvəz etmək deyil, tamamlayıcı olmaq üçün nəzərdə tutulmuş qeyri- GAAP tədbirlərinə istinad edə bilər. Veb saytda mövcud olan press-reliz bugünkü zəngdə müzakirə olunacaq maliyyə və digər kəmiyyət məlumatlarını, həmçinin GAAP -dan qeyri- GAAP tədbirlərinə uyğunlaşdırmanı ehtiva edir. Xatırlatmaq istərdim ki, bugünkü zəng qeydə alınır. İndi sözü Baş icraçı direktor Mark Hardwickə verirəm. Cənab Hardwick , başlaya bilərsiniz. Mark Hardwick (Baş İcraçı Direktor): Sabahınız xeyir və First Merchants -in 2026-cı ilin üçüncü rübü üzrə konfrans zənginə xoş gəlmisiniz. Təqdimat və ikinci səhifədəki gələcəyə yönəlmiş bəyanatı əhatə etdiyiniz üçün təşəkkür edirəm. Biz gəlirlərimizi dünən bazarlar bağlandıqdan sonra açıqladıq və bugünkü təqdimat materialları gəlirlər press-relizinin 3-cü səhifəsindəki link vasitəsilə əldə edilə bilər. 3-cü slayda keçərək, bugünkü təqdimatçıları və icraçı rəhbərlik komandasının üzvlərini görəcəksiniz. Bugünkü zəngdə mənə Mayk Stüart , Prezidentimiz, Con Martin , Baş Kredit Mütəxəssisimiz və Mişel Kaviecki , Baş Maliyyə Mütəxəssisimiz qoşulur. 4-cü slaydda fəaliyyət sahəmiz və maliyyə miqyasımız vurğulanır. Biz İndiana , Miçiqan və Ohayo ştatlarında 126 bank mərkəzi ilə fəaliyyət göstəririk. Ümumi aktivlər 21,1 milyard dollar, kreditlər 15,6 milyard dollar, depozitlər 16,9 milyard dollar və məsləhət altında olan aktivlər 7,1 milyard dollar təşkil edir. 5-ci slayda keçərək, üçüncü rübün xalis gəliri 67,8 milyon dollar və ya hər seyreltilmiş sehmə 1,09 dollar təşkil edib. Hər sehmə düşən gəlir keçən ilin üçüncü rübü ilə müqayisədə 11%, 2024-cü ilin üçüncü rübü ilə müqayisədə isə təxminən 30% artıb. Qalan az miqdarda satınalma ilə bağlı xərclər istisna olmaqla, rüb üçün tənzimlənmiş hər sehmə düşən gəlir 1,10 dollar təşkil edib. Keçən rübdə biz ilin ikinci yarısında performansın yaxşılaşması üçün əsas amillərin mövcud olduğuna inandığımızı bildirdik. Üçüncü rüb bu inamı təsdiqlədi. Xalis faiz marjası 6 baza bəndi genişlənərək 3,44%-ə çatıb ki, bu da iki ildən çox müddətdə ən yüksək marjamızdır və 2025-ci ilin üçüncü rübü ilə müqayisədə 20 baza bəndi yüksəkdir. Tam vergi ekvivalenti xalis faiz gəliri son bir ildə 20% artıb. Tənzimlənmiş vergiqabağı, ayırmadan əvvəlki gəlirlər 83,7 milyon dollar təşkil edib ki, bu da bir il əvvəlkindən 19% çoxdur və tənzimlənmiş vergiqabağı, ayırmadan əvvəlki ROA 1,59% təşkil edib. Aktivlər üzrə gəlir 1,30%, maddi adi kapital üzrə gəlir isə 15,09% olub. Biz keçən rübdə müzakirə etdiyimiz iki kommersiya krediti ilə bağlı da əhəmiyyətli irəliləyiş əldə etdik. Bu iki kredit üzrə xalis silinmələr ikinci rübdə müəyyən etdiyimiz xüsusi ehtiyatlara uyğun olub. Qeyri-işlək aktivlər ümumi aktivlərin 57 baza bəndi səviyyəsində sabit qalıb. Yeni qeyri-akkrual kreditlər üçün kredit xərcləri əvvəlki rüblərdə tanınıb ki, bu da bu rübün ayırma xərcini cüzi 3,3 milyon dollarda saxlayıb. İlin əvvəlindən xalis silinmələr 38 baza bəndi səviyyəsində qalır ki, bu da keçən rübdə verdiyimiz tam illik proqnozla uyğundur. Depozitlər 175,6 milyon dollar və ya 4,2% illik sürətlə artıb və faizsiz depozitlər indi ümumi depozitlərin 22%-ni təşkil edir. Kredit artımı 1,8% illik sürətlə daha mülayim olub. 6-cı slayddakı ilin əvvəlindən nəticələr, First Savings -in satınalması və inteqrasiyası tamamilə arxada qaldıqdan sonra birləşmiş şirkətin gəlir gücünü əks etdirir. Satınalma ilə bağlı xərclər və birinci rübün ipoteka krediti satışının tənzimlənməsi istisna olmaqla, tənzimlənmiş EPS 2,87 dollar təşkil edib ki, bu da iki il əvvəlki eyni dövrlə müqayisədə təxminən 16% çoxdur. Tənzimlənmiş vergiqabağı, ayırmadan əvvəlki gəlirlər 247 milyon dollar təşkil edib ki, bu da keçən ildən 18%, iki il əvvəlkindən isə 24% çoxdur və tənzimlənmiş səmərəlilik nisbətimiz 53,85%-ə qədər yaxşılaşıb. Kapital mövqeyimiz güclü olaraq qalır. Biz sentyabrın sonunda 100 milyon dollarlıq subordinasiyalı borc emissiyasını tamamladıq. Ümumi risk əsaslı kapital nisbətimiz 13,58%-ə yüksəlib və biz ilin əvvəlindən 50,3 milyon dollar adi səhm geri almışıq, o cümlədən üçüncü rübdə 12 milyon dollar. Maddi adi kapital 8,83% təşkil edib, bu rübdə maddi balans dəyərinin azalması əməliyyat fəaliyyətimizdən daha çox AOCI -yə yüksək faiz dərəcələrinin təsiri ilə əlaqədar olub. İndi Mayk Stüart biznes sahəmizin dinamikasını müzakirə edəcək. Mayk Stüart (Prezident): Təşəkkürlər, Mark . 7-ci slayddan başlayaq, biznes strategiyası. Əsas biznes strategiyamız intizamlı üzvi böyümə vasitəsilə Orta Qərbdəki gücümüzü artırmaqdır. Məqsədimiz etibarlı əlaqələr vasitəsilə Orta Qərb boyunca seçilən bank olmaqdır. Dörd əsas biznes sahəmiz xidmət etdiyimiz bazarlarda bizneslər və istehlakçılar üçün maliyyə həlləri təqdim etmək üçün birlikdə işləməyə davam edir. Biz rəqabət üstünlüyümüz olan bazarlarda müştəri seqmentlərinə diqqət yetirərək və kommersiya və istehlakçı bankçılıq biznes sahələrimizdə əlaqələri dərinləşdirərək üzvi böyüməni təmin etməyə fokuslanmışıq. Biz dərin müştəri əlaqələri, intizamlı kapital yerləşdirməsi və müştərilərimizə və icmalarımıza xidmət etmək üçün lazım olan imkanlara davamlı investisiyalarla dəstəklənən daha güclü, daha fokuslanmış böyümə mühərriki qurmaqda əhəmiyyətli irəliləyiş əldə etmişik. Orta Qərb bazarlarımız dayanıqlı olaraq qalır və əlaqələrə əsaslanan modelimiz böyümə üçün imkanlar yaratmağa davam edir. Hər gün müştərilərlə əlaqə qurarkən, bizneslərin investisiya etdiyini, genişləndiyini və geniş həllər çeşidimizi təmin edə bilən etibarlı maliyyə tərəfdaşları axtardığını görürük. 8-ci slayda keçək. Kreditlər haqqında bir neçə əlavə şərh. Güclü ikinci rübdən sonra, üçüncü rübün kreditləri, Markın dediyi kimi, 1,8% illik sürətlə artıb, tikinti və ipoteka krediti portfelindən güclü artım gəlib. Ümumilikdə, kommersiya kreditləri nisbətən sabit qalıb, çünki icma və korporativ bankçılıq seqmentlərimizdə, aktiv əsaslı və investisiya daşınmaz əmlak komandalarımızda möhkəm istehsal baş verib, lakin bu, sponsor maliyyəsi və paylaşılan milli kredit portfellərində normal ödənişləri üstələyə bilməyib. Ümumi boru kəmərləri sabitdir, buna görə də kredit artımı dördüncü rübdə orta tək rəqəmlərdə davam etməlidir. 9-cu slayda depozitlər. Biz depozit toplamağa və biznesin həm kommersiya, həm də istehlakçı tərəfində əlaqələri dərinləşdirməyə davam edirik. Məqsədimiz balans hesabatına intizamlı yanaşmanı qoruyarkən güclü əsas maliyyələşdirmə ilə kredit artımını dəstəkləməkdir. Üçüncü rübün depozitləri 4,2% illik sürətlə artıb, istehlakçı biznes sahəsi və xüsusilə də özəl sərvət komandası artımı təmin edib. Keçən rübdə müştərilərimizdən birinin biznesini satması nəticəsində kommersiya depozit bazasında böyük və müvəqqəti artım haqqında danışdıq. Həmin müştəri indi bu balansları investisiya xidmətləri üçün özəl müştəri komandamıza köçürüb və yolda ehtiyac duyduqları nağd pulun bir hissəsini paylayıb. İlin əvvəlindən ümumi depozitlərdəki 0,5% illik azalma indi əsasən birinci rübün balans hesabatının yenidən qurulması nəticəsidir, First Savings Bank -ın vasitəçilik depozitləri ilin əvvəlindən aradan qaldırılıb. İstehlakçı qeyri-müddətli depozitlər 3% artım və ev təsərrüfatlarında xalis artım göstərməyə davam edir və bu səhifədə qeyd edildiyi kimi, əsas kommersiya kreditlərimiz də artıb. Beləliklə, indi sözü balans hesabatı və gəlir hesabatının ətraflı xülasəsi üçün Mişelə verirəm. Mişel Kaviecki (Baş Maliyyə Mütəxəssisi): Təşəkkürlər, Mayk və hər kəsə sabahınız xeyir. 10-cu slaydda üçüncü rübün performansı əhatə olunur. Ümumi gəlirlər üçüncü rübdə artmağa davam edib, xalis faiz gəliri 2,1 milyon dollar və ya 1,3% artıb, faizsiz gəlir isə əlaqəli rübdə 800 000 dollar artıb. Bu, rüb üçün sağlam vergiqabağı, ayırmadan əvvəlki gəlirlərlə nəticələnib. Hər sehmə düşən maddi balans dəyəri 28,86 dollar olub, rüb ərzində faiz dərəcələrindəki dəyişikliklərin AOCI -yə təsiri səbəbindən əlaqəli rübdə 0,94 dollar və ya 3,2% azalıb. 11-ci slaydda ilin əvvəlindən nəticələr göstərilir. Səhifənin yuxarısındakı 1-dən 4-ə qədər sətirlər son 12 ayda balans hesabatımızın artımını göstərir, kreditlər 2 milyard dollar və ya 14,6% artıb, depozitlər isə 2,1 milyard dollar və ya 13,8% artıb. Eyni zamanda, daha aşağı gəlirli investisiya portfeli 258 milyon dollar azalıb, çünki biz gəlir gətirən aktivlərin tərkibini daha yüksək gəlirli kreditlərə doğru dəyişməyə davam edirik. Kreditlərdəki 2 milyard dollarlıq artımın əksəriyyəti birinci rübdə First Savings -in satınalmasından gəlib. First Savings -dən əldə edilmiş kreditlər və ikinci rübdə ipoteka krediti satış fəaliyyətinin təsiri istisna olmaqla, biz son 12 ayda 473,7 milyon dollar və ya 3,5% üzvi kredit artımı əldə etmişik ki, bu da bazarımızda davamlı tələbatı əks etdirir. Səhifənin ortasındakı gəlir hesabatına baxsaq, xalis faiz gəliri 74,3 milyon dollar və ya 18,7% artıb, artım və daha aşağı maliyyələşdirmə xərclərindən faydalanıb və ilin əvvəlindən xalis faiz marjamız 3,39% olub ki, bu da əvvəlki ilin eyni dövrü ilə müqayisədə 16 baza bəndi yüksəkdir. Faizsiz gəlir ikinci rübdə satılan ipoteka kreditləri üzrə 29,8 milyon dollarlıq zərər istisna olmaqla 17 milyon dollar artıb. Ümumilikdə, ümumi gəlir normallaşdırılmış əsasda təxminən 19% artıb, First Savings bu artımın təxminən 13%-ni təşkil edib. 12-ci slaydda investisiya portfelimizin detalları göstərilir. İstiqraz portfeli əlaqəli rübdə 168 milyon dollar azalaraq 3,1 milyard dollara düşüb ki, bu da əsas ödənişlər və müddətlərin başa çatması, həmçinin faiz dərəcələrindəki dəyişikliklər səbəbindən portfelin dəyərinin azalması ilə əlaqədardır. Növbəti 12 ay ərzində planlaşdırılan əsas və faiz ödənişlərindən və istiqrazların müddətlərinin başa çatmasından gözlənilən pul axınları 271,4 milyon dollar təşkil edir ki, bu da təxminən 2,11% gəlirliliklədir. Biz bu pul axınından yaxın gələcəkdə daha yüksək gəlirli kredit artımını maliyyələşdirmək üçün istifadə etməyə davam etməyi planlaşdırırıq. 13-cü slaydda kredit portfelimiz əhatə olunur. Kredit portfelinin gəlirliliyi əvvəlki rüblə müqayisədə 12 baza bəndi artaraq 6,23%-ə çatıb. Rüb ərzində yeni və yenilənmiş kreditlər əvvəlki rübdəki 6,28% ilə müqayisədə orta hesabla 6,34% gəlirliliklə verilib ki, bu da ümumi portfelin gəlirliliyi üçün müsbət təsir göstərməyə davam edir və komandamızın qiymət intizamını əks etdirir. Kredit zərərləri üçün ayırma 14-cü slaydda göstərilir. Bu rübdə biz 3,3 milyon dollar ayırma qeydə aldıq və 29,4 milyon dollar xalis silinmələr oldu. Nəticədə, kredit zərərləri üçün ayırma