[P1] Barclays PLC (LSE:BARC), Böyük Britaniya bank qrupu, üçüncü rübün nəticələri bazar gözləntilərindən aşağı olsa da, UBS və RBC Capital Markets -dən dəstəyini qoruyub, hər iki bank müsbət tövsiyələrini saxlayıb. UBS 'al' reytinqini təsdiqləyib və qiymət hədəfini 590p-dən 588p-ə endirib, RBC Capital Markets isə 'üstün performans' reytinqini təkrarlayıb və hədəfini 525p-də saxlayıb, səhmin istinad qiyməti 409p olub. [P2] UBS analitikləri Jason Napier və Sanjena Dadawala , xüsusilə sabit gəlirli alətlər, valyutalar və əmtəə ticarəti, eləcə də bank xidmətləri üzrə gəlirlərin gözləntilərdən 3% aşağı olması səbəbindən üçüncü rübün vergidən əvvəlki mənfəətində konsensusdan 4% çatışmazlıq olduğunu vurğuladılar. Bankın əməliyyat xərcləri proqnozlara uyğun idi, daha aşağı dəyərsizləşmə xərcləri isə zəif gəlirləri qismən kompensasiya etdi, nəticədə təminatdan əvvəlki mənfəət konsensusdan 7% aşağı oldu. [P3] UBS bildirdi ki, Barclays -in dəyərləndirilməsi 2028-ci il üçün proqnozlaşdırılan gəlirlərinin 5,5 misli ilə cəlbedici olaraq qalır, baxmayaraq ki, analitiklər rəhbərliyin bazar gözləntilərinə uyğun olaraq təlimatları təkrarlamasından sonra yaxın müddətdə gəlirlərin artırılması üçün məhdud imkanlar görürdülər. Bankın təxminən 31,5 milyard funt sterlinq təşkil edən tam illik gəlir hədəfi, investisiya bankçılığı fəaliyyətində tipik mövsümi zəifliyi nəzərə alaraq, dördüncü rübün gəlirlərinin illik müqayisədə təxminən 500 milyon funt sterlinq artmasını tələb edir. [P4] RBC analitiki Benjamin Toms , xüsusilə korporativ və investisiya bankçılığı bölməsində gözlənilən daha yüksək dəyərsizləşmə xərclərini əks etdirərək, 2027-ci il üçün vergidən əvvəlki düzəliş edilmiş mənfəət proqnozunu 3% aşağı saldı. Lakin, RBC müştəri depozitləri və digər balanslar üzrə faiz dərəcəsi riskinin idarə edilməsi ilə əldə edilən struktur hedcinq gəlirlərinin 2026-cı ildə 7,2 milyard funt sterlinq , 2027-ci ildə 8,2 milyard funt sterlinq və 2028-ci ildə 9,3 milyard funt sterlinq olacağını proqnozlaşdırır. Broker həmçinin Barclays -in 2026-2028-ci illər arasında dividendlər və səhmlərin geri alınması yolu ilə 17,6 milyard funt sterlinq məbləğində kumulyativ səhmdar gəlirləri təmin edəcəyini gözləyir ki, bu da rəhbərliyin 15 milyard funt sterlinqdən çox hədəfindən yüksəkdir. RBC , maddi səhmdar kapitalına nisbətdə gəlirliliyin ölçüsü olan maddi kapital üzrə düzəliş edilmiş gəlirin 2026-cı ildə 12,5%-dən 2027-ci ildə 14,1%-ə və 2028-ci ildə 15,1%-ə yüksələcəyini proqnozlaşdırır. Fərqli qiymət hədəfləri fərqli dəyərləndirmə fərziyyələrini əks etdirir, lakin hər iki broker gəlirlərə yaxın müddətli təzyiqə və gəlir təlimatlarının yerinə yetirilməsi ilə bağlı qeyri-müəyyənliyə baxmayaraq səhmlərdə potensial görür.