Thomas Amato : Təşəkkür edirəm, Sherry. Sabahınız xeyir və TriMas Corporation -ın rüblük gəlirlər zənginə xoş gəlmisiniz. Üçüncü slayda keçək. Başlamaq üçün məmnuniyyətlə bildirirəm ki, ötən rüb ərzində bir çox əsas son bazarlarımızda, xüsusilə keçən ilin eyni dövrü ilə müqayisədə, bazar dinamikasında müsbət tendensiyalar yaşamağa davam etdik. Əməliyyat səmərəliliyinə, müştəri cəlb edilməsinə və innovasiyaya qoyduğumuz sərmayələr irəliyə doğru böyümə imkanlarından faydalanmağımıza imkan verən güclü bir təməl yaratmışdır. İki ən böyük seqmentimizdə, TriMas Packaging və TriMas Aerospace -də, hansılar ki, ilin əvvəlindən satışlarımızın 85%-dən çoxunu təşkil edir, əvvəlki rübə nisbətən müvafiq olaraq 12.3% və 4.8% əsas satış artımı əldə etdik. Bundan əlavə, bu zəng zamanı istifadə olunan GAAP və qeyri- GAAP maliyyə ölçüləri arasındakı uyğunlaşdırmalar üçün mətbuat bəyanatımızdakı və ya təqdimatımızdakı əlavəyə müraciət etməyinizi xahiş edirik. Bu gün zəngdə maliyyə nəticələrimizlə bağlı müzakirə xüsusi maddələrin təsirini istisna edərək düzəliş edilmiş əsasda aparılacaq. Bununla da, zəngi TriMas -ın prezidenti və baş icraçı direktoru Tom Amato -ya ötürürəm. Tom? Başlamazdan əvvəl hər kəsə xatırlatmaq istərdim ki, bu günkü şərhlərimiz bir sıra risklərə və qeyri-müəyyənliklərə məruz qalan gələcəyə yönəlmiş bəyanatlar ehtiva edə bilər. Nəticələrimizin hər hansı bir gələcəyə yönəlmiş bəyanatda gözlənilənlərdən fərqlənməsinə səbəb ola biləcək amillərin siyahısı üçün bu gün daha sonra təqdim ediləcək Form 10-K və Form 10-Q -ya müraciət edin. Həmçinin, qanunla tələb olunan hallar istisna olmaqla, hər hansı bir gələcəyə yönəlmiş bəyanatı ictimai şəkildə yeniləmək və ya dəyişdirmək öhdəliyini öz üzərimizə götürmürük. Diqqətinizi daha çox məlumat tapa biləcəyiniz veb saytımıza da yönəltmək istərdik. Sherry Lauderback : Təşəkkür edirəm və TriMas Corporation -ın 2024-cü ilin üçüncü rübünün gəlirlər zənginə xoş gəlmisiniz. Bu gün zəngdə TriMas -ın prezidenti və baş icraçı direktoru Thomas Amato və baş maliyyə direktorumuz Scott Mell iştirak edirlər. Üçüncü rübün nəticələri və proqnozları ilə bağlı hazırladığımız şərhləri təqdim edəcəyik, sonra isə suallar üçün zəngi açacağıq. Nəticələrimizin nəzərdən keçirilməsinə kömək etmək üçün bu günkü mətbuat bəyanatını və təqdimatı şirkətimizin veb saytında, trimas.com ünvanında, İnvestorlar bölməsində yerləşdirmişik. Bundan əlavə, bu zəngin təkrarı bu gün daha sonra 877-660-6853 nömrəsinə zəng etməklə, görüş ID-si 13749560 ilə əldə edilə bilər. Hekayə davam edir. Ən böyük qrupumuz olan TriMas Packaging daxilində, əsas satış artımımız ardıcıl üçüncü rübdə möhkəm satış artımını qeyd edir, çünki biz 2023-cü ildə yaşanan tələb çöküşündən açıq şəkildə çıxdığımıza inanırıq. Əslində, gözəllik, şəxsi qulluq və ev qulluğu məhsul xətlərimizdə üzvi satış artımı əvvəlki rübə nisbətən 20%-dən çox artmışdır. TriMas Packaging -in düzəliş edilmiş EBITDA dərəcəsi 21%-dən bir qədər çox və 2024-cü ilin ikinci rübünün dərəcəsindən 100 baza bəndi yüksək olmaqla ardıcıl olaraq əməliyyat rıçaqı qazancları əldə etməyə davam etsək də, müəyyən məhsul xətləri ilə bağlı yüksək tələbat nəzərə alınaraq tutum məhdudiyyətlərinin xüsusi sahələrini idarə etməyə davam edirik. Bununla belə, il ərzində proaktiv addımlar atmışıq, o cümlədən əlavə istehsal gücü əlavə etmişik ki, bu da 2025-ci ilə daxil olarkən yaxşılaşdırılmış konversiya dərəcələrinə yol açacaq və ən əsası, irəliyə doğru TriMas Packaging -i tam potensialına çatmaq üçün daha yaxşı mövqeləndirəcəkdir. TriMas Aerospace daxilində, son beş rüb ərzində satış artımımızdakı dinamika yalnız ixtisaslı işçi qüvvəsinin, xammalın və müəyyən avadanlıq tutumunun mövcudluğu ilə məhdudlaşdırılmışdır, çünki biz aviasiya son bazarında güclü tələb bərpası yaşamağa davam edirik. Həmçinin qeyd etmək istərdim ki, rüb ərzində ən böyük yerlərimizdən birində 10 həftəlik iş dayandırılması yaşandı, çünki biz 11 oktyabrda işçi qüvvəsi tərəfindən təsdiqlənmiş yeni üç illik kollektiv müqaviləyə nail olmaq prosesindən keçirdik. Biz hesablamışıq ki, bu iş dayandırılması olmasaydı, üçüncü rübdə əlavə 7 milyon dollardan 8 milyon dollara qədər satış və EPS -ə əlverişli konversiya təsiri əldə edərdik ki, bu da təxminən səhm başına 0.04 dollar təşkil edir. Rüb ərzində bu təsirə baxmayaraq, biz sifarişlərdə müsbət dinamika və əlverişli performans tendensiyaları yaşamağa davam edirik, çünki istehsal əməliyyatlarımızı aviasiya və müdafiə son bazar tələbi ilə daha yaxşı sinxronlaşdırdıq. Nəhayət, keçən illə müqayisədə 2024-cü ildə əhəmiyyətli dərəcədə aşağı tələb yaşayan Xüsusi Məhsullar bizneslərimiz daxilində, keçən rüb gördüyümüz restrukturizasiya tədbirləri nəticəsində 2024-cü ilin ikinci rübünə nisbətən konversiya dərəcələrini yaxşılaşdırmışıq. Üçüncü rüb, bu seqmentdə bildirilən iki biznes üçün dövri tələb çöküşünə daxil olduğumuzdan bəri bir tam il keçdiyi üçün əvvəlki illə müqayisədə son maliyyə müqayisə rübünü təmsil edir. İndi xəzinədarlıq və portfel tədbirlərimizlə bağlı yeniləməyə keçək, burada da dinamika qazanmağa davam edirik. Səhm geri alımlarına gəldikdə, rüb ərzində təxminən 99,000 səhm əldə etdik ki, bu da il ərzində ümumi geri alımımızı dörddə üç milyondan çox səhmə çatdırır. Kapital bölgüsü fəlsəfəmizlə bağlı əvvəllər də qeyd etdiyim kimi, güclü balans hesabatımız və pul axını profilimiz nəzərə alınaraq, həm dividendlər, həm də səhm geri alımları vasitəsilə səhmdarlarımıza kapital qaytarmağa sadiq qalırıq. İlin əvvəlindən dividendlər daxil olmaqla, artıq 2%-dən bir qədər çoxunu qaytarmışıq. Biznes portfelimizi fokuslamaq strategiyamıza gəldikdə, əvvəllər elan edilmiş Arrow Engine -in satışında irəliləyiş əldə edirik. Arrow Engine -i satmaq qərarımız TriMas -a resurslarımızı miqyasımız nəzərə alınaraq daha yüksək böyümə potensialına malik olduğuna inandığımız məhsul sahələrinə və son bazarlara sərmayə qoymağa imkan verir və öz növbəsində müştərilərimizə daha yaxşı xidmət etməyə, innovasiyaları təşviq etməyə və səhmdarlarımız üçün dəyəri artırmağa imkan verir. 2025-ci ilin birinci rübündə investorları Arrow Engine -in statusu barədə daha ətraflı məlumatlandırmaq mövqeyində olmağa nikbin qalırıq. Satınalma cəbhəsində, aviasiya biznesimizin uzunmüddətli dəyərinə əlavə edəcəyinə inandığımız strateji əlavə satınalmalar vasitəsilə aviasiya platformamızı qurmağa da sadiq qalırıq. Beləliklə, bu gün bir sıra struktur aviasiya tətbiqlərində istifadə olunan bağlayıcı çubuqların Almaniya əsaslı istehsalçısı olan GMT Aerospace -i almaq üçün satınalma müqaviləsi imzaladıq. İllik satışlar təxminən 20 milyon avro təşkil edir, Airbus isə gəlirlərinin demək olar ki, 50%-ni təşkil edir. Ən əsası, bu satınalma TriMas Aerospace -ə Avropada ilk istehsal yerimizi əlavə etmək demək olacaq ki, bu da Avro aviasiya bazarında bağlayıcılar və digər mühəndislik məhsullarının tam çeşidimizi istifadə etmək və böyütmək üçün kritik strateji addımdır. Satınalma müqaviləsi bağlanmaq üçün bəzi vacib şərtləri ehtiva etsə də, bu zəngdə onları əhatə etməyəcəyəm, bu əməliyyatı 2025-ci ilin birinci rübündə tamamlamağı gözləyirik. Bundan əlavə, Packaging qrupumuz üçün əlavə satınalmalar üçün strateji M&A imkanlarını müəyyənləşdirməkdə və qiymətləndirməkdə irəliləyiş əldə etməyə davam edirik. Bunlar TriMas -ın portfelini korporativ inkişaf təşəbbüsləri vasitəsilə fokuslamaq öhdəliyimizi vurğulayan bir neçə tədbirdir. Dördüncü slayda keçək. Q3 2024-ü Q2 2024 ilə müqayisə edərkən, əvvəllər qeyd etdiyim bəzi hadisələr üçün normallaşdırılmış ardıcıl performans yaxşılaşdırmamızla bağlı daha spesifik məlumatları vurğulamaq istədik. Bu spesifik məqamları bir daha təkrarlamayacağam, çünki bu zəngdə onlara artıq toxunmuşam, lakin bu xülasə təhlilini performansımızdakı müsbət dinamikanı göstərmək üçün təqdim etdik ki, bunun da bugünkü təqdimatın bir hissəsi kimi investorlarımız üçün dəyərli olduğuna inanırıq. Beləliklə, beşinci slayda keçək və rüb üçün konsolidasiya edilmiş nəticələrimizi qısaca nəzərdən keçirəcəyəm. Üçüncü rüb üçün 229 milyon dollar satış bildirdik ki, bu da əvvəlki rübə nisbətən 2.5% azalma deməkdir, çünki Packaging və Aerospace qruplarımızdakı 9.2% birləşmiş artım Xüsusi Məhsullar -da keçən ilin eyni rübündəki aşağı tələbatla kompensasiya edilmişdir. Biznes portfelimiz üçün seqment EBITDA 44.2 milyon dollar və ya satışların 19.2%-ni təşkil etdi ki, bu da iki ən böyük seqmentimizdə əvvəlki rübə nisbətən cüzi azalma, lakin Xüsusi Məhsullar -da satış azalması üzrə aşağı konversiya ilə bağlı daha əhəmiyyətli azalma deməkdir. Gördüyümüz tədbirlər və tələb dərəcələrinin yaxşılaşdırılması ilə, xüsusilə 2025-ci ilə daxil olarkən, seqment EBITDA -mızda artım potensialının olduğuna inanmağa davam edirik. Rüb üçün konsolidasiya edilmiş əməliyyat mənfəəti 22.7 milyon dollar təşkil etdi ki, bu da Xüsusi Məhsullar -dakı tələb problemləri səbəbindən əvvəlki rübə nisbətən aşağı idi. Düzəliş edilmiş EPS 0.43 dollar təşkil etdi ki, bu da aviasiya yerlərimizdən birindəki iş dayandırılması və daha az dərəcədə qeyd olunan digər amillər nəzərə alınaraq gözlədiyimizdən bir qədər aşağı idi. Zəngi Scott -a ötürməzdən əvvəl, bu slaydın aşağı hissəsində göstərilən düzəliş edilmiş EBITDA qarışığımızın keyfiyyətini vurğulamaq üçün bir dəqiqə ayırmaq istərdim. Gördüyünüz kimi, bu rüb üçün portfelimizin düzəliş edilmiş LTM EBITDA qarışığını əvvəlki rüb ilə müqayisə etdikdə, həm Packaging , həm də Aerospace bizneslərimizdəki mütləq qazanclar bu iki dairəvi diaqramda göstərilir. Bunun vurğulanmasının vacib olduğuna inanırıq, çünki bu iki platform müqayisəli əsasda portfelimizdəki ən yüksək dəyərli bizneslərdən bəzilərini ehtiva edir. Beləliklə, irəliyə doğru və 2025-ci ilə daxil olarkən, məqsədimiz TriMas Packaging və TriMas Aerospace qruplarımızda bu dinamikanı davam etdirmək və Xüsusi Məhsullar bizneslərimizin performansını yaxşılaşdırmaq üçün daha çox sərmayə qoymaqdır. Bu nöqtədə, zəngi balans hesabatımız, kapital strukturumuz və seqment nəticələrimizlə bağlı məlumat verəcək Scott -a ötürürəm. Scott? Scott Mell : Təşəkkürlər, Tom. Altıncı slayda keçək və əsas kredit statistikalarımızla bağlı yeniləmə ilə başlayacağam. Əvvəlki zənglərdə qeyd etdiyimiz kimi, balans hesabatımız güclü olaraq qalır, aşağı faizli yüksək dərəcəli istiqrazlarımız 2029-cu ilə qədər müddəti bitmir. Bu rüb 15.4 milyon dollar sərbəst pul axını əldə etdik ki, bu da bu ilin ikinci rübü ilə müqayisədə 35% yaxşılaşma deməkdir, lakin mütləq EBITDA -nın aşağı bazası səbəbindən keçən ilin eyni dövründən aşağıdır. Rübün sonunda xalis rıçaq nisbətimiz 2.7 dəfə təşkil etdi ki, bu da 2024-cü ilin ikinci rübündən bir qədər yüksəkdir. İndi yeddinci slayda keçək. Seqment nəticələrimizin nəzərdən keçirilməsinə TriMas Packaging ilə başlayacağam. Rüb ərzində xalis satışlar 130 milyon dollar təşkil etdi ki, bu da əvvəlki rübün 117 milyon dolları ilə müqayisədə təxminən 12% artım deməkdir. Bu illik yaxşılaşma əsasən əsas son bazarlarımızda güclü üzvi böyümə ilə əlaqədar idi, həm gözəllik və şəxsi qulluq, həm də sənaye son bazarları 20%-dən çox artdı. Bundan əlavə, 2024-cü ildə ilk dəfə olaraq qida və içki son bazarımızda illik müsbət böyümə yaşadıq ki, bu da rüb ərzində illik 2.8% artdı. Bu vacib son bazarlarda davam edən tələb bərpasını görməkdən çox məmnunuq. Rüb üçün əməliyyat mənfəəti 19 milyon dollar və ya satışların 14.6%-ni təşkil etdi ki, bu da 2024-cü ilin ikinci rübü ilə müqayisədə 60 baza bəndi ardıcıl yaxşılaşma, lakin əvvəlki dövrə nisbətən 210 baza bəndi azalma deməkdir. Bu illik azalma, yenə də, müəyyən paylama məhsullarına artan tələbatla əlaqədar xüsusi əməliyyat xərcləri ilə əlaqədardır ki, bunun da rüb ərzində əməliyyat marjalarına 100 baza bəndi mənfi təsir etdiyinə inanırıq və 1.2 milyon dollar və ya 90 baza bəndi İT xərcləri, hansılar ki, 2024-cü ildə korporativdən ayrılmış, lakin 2023-cü ildə seqment səviyyəli xərc strukturunda olmamışdır. Bu maddələrin təsirini normallaşdırsaq, pro forma Q3 düzəliş edilmiş əməliyyat mənfəəti əvvəlki dövrə nisbətən təxminən 16.7% səviyyəsində sabit qalardı. Düzəliş edilmiş EBITDA 27.6 milyon dollar və ya xalis satışların 21.2%-ni təşkil etdi.