Şirkətin satış dinamikasını daha yaxşı anlamaq üçün onun orqanik gəlirlərini təhlil edə bilərik. Bu, şirkətin əsaslarını dəqiq əks etdirməyən satınalmalar və valyuta dalğalanmaları kimi birdəfəlik hadisələri istisna edir. Son iki ildə Stanley Black & Decker -in orqanik gəlirləri sabit qalıb. Bu rəqəm onun iki illik gəlir artımı ilə üst-üstə düşdüyü üçün, şirkətin əsas əməliyyatlarının (satınalmalar və satışlar deyil) nəticələrinin əksəriyyətini təşkil etdiyini görə bilərik. Biz StockStory -də uzunmüddətli artıma ən çox diqqət yetiririk, lakin sənaye sahəsində yarım onillik tarixi baxış dövrləri, sənaye tendensiyalarını və ya yeni müqavilə qazanmaq və ya uğurlu məhsul xətti kimi katalizatorlardan faydalanan bir şirkəti nəzərdən qaçıra bilər. Stanley Black & Decker -in performansı keçmişdə böyüdüyünü, lakin son iki ildə gəlirlərinin illik 1.6% azalması ilə qazanclarını itirdiyini göstərir. Bir şirkətin uzunmüddətli performansını araşdırmaq onun keyfiyyəti haqqında ipuçları verə bilər. Hətta pis bir biznes bir-iki rüb parıldaya bilər, lakin yüksək səviyyəli bir biznes illərlə böyüyür. Təəssüf ki, Stanley Black & Decker -in son beş ildə illik 1.7% gəlir artımı ləng olub. Bu, bizim meyarlarımızdan geri qaldı və təhlilimiz üçün çətin bir başlanğıc nöqtəsidir. Bir əsrdən çoxdur ki, demək olar ki, dəyişməz qalan ikonik “ STANLEY ” loqosu ilə Stanley Black & Decker ( NYSE:SWK ) əsasən alət və açıq hava avadanlıqları sənayesinə xidmət edən bir istehsalçıdır. Stanley Black & Decker -in prezidenti və baş icraçı direktoru Chris Nelson şərh etdi: “ Stanley Black & Decker 2026-cı ilə strateji prioritetlərimizə sarsılmaz sadiqliklə daxil oldu və intizamlı icra vasitəsilə planlaşdırılandan daha güclü birinci rüb nəticələri əldə etdik. Komandamızın diqqəti və dayanıqlığı satışların, ümumi marjanın və nağd pulun tam illik planımızla möhkəm şəkildə uyğunlaşmasını təmin etdi. Mən komandamızla müştəri yönümlü yanaşmalarını qoruduqları və dünya səviyyəli brend sənaye şirkəti qurmaq vizyonumuzu irəli apardıqları üçün fəxr edirəm. Sərbəst pul axını keçən ilin eyni rübündəki - $485 milyon ilə müqayisədə - $58.5 milyon təşkil etdi. Əməliyyat marjası: 4.2% , keçən ilin eyni rübündəki 6.8% -dən aşağı. İstehsalat şirkəti Stanley Black & Decker ( NYSE:SWK ) 2026-cı ilin birinci rübündə gözləniləndən daha yaxşı gəlir elan etdi, satışlar illik müqayisədə 2.7% artaraq $3.85 milyard a çatdı. Onun qeyri-GAAP mənfəəti hər səhm üçün $0.80 analitiklərin konsensus proqnozlarından 34.6% yuxarı idi. Bu rüb Stanley Black & Decker illik müqayisədə 2.7% təvazökar gəlir artımı bildirdi, lakin Wall Street -in proqnozlarını 2.7% üstələdi. Gələcəyə baxaraq, satış tərəfi analitikləri gəlirlərin növbəti 12 ay ərzində sabit qalacağını gözləyirlər. Bu proqnoz onun yeni məhsul və xidmətlərinin daha yaxşı gəlir performansı təmin edəcəyini göstərsə də, hələ də sektor üçün orta səviyyədən aşağıdır. BURADA OLDUĞUNUZ ZAMAN: Növbəti Palantir ? Bir peyk şirkəti Yer kürəsi nin hər nöqtəsinin şəkillərini çəkir. Hər gün. Pentagon bunu istəyir. Hedge fondları qazancları üstələmək üçün ondan istifadə edir. Yəqin ki, siz heç vaxt onun haqqında eşitməmisiniz. Əməliyyat Marjası Stanley Black & Decker son beş ildə gəlirli olub, lakin böyük xərc bazası tərəfindən geri çəkilib. Onun orta əməliyyat marjası 6.8% sənaye biznesi üçün zəif idi. Bu nəticə, başlanğıc nöqtəsi olaraq aşağı ümumi marjası nəzərə alındıqda çox təəccüblü deyil. Gəlirlilik tendensiyasına baxsaq, Stanley Black & Decker -in əməliyyat marjası son beş ildə 2.2 faiz bəndi azalıb. Bu, şirkətin xərc bazası ilə bağlı suallar doğurur, çünki onun gəlir artımı sabit xərcləri üzərində leverage verməli, nəticədə daha yaxşı miqyas iqtisadiyyatı və gəlirlilik təmin etməli idi. Stanley Black & Decker -in performansı necə baxsanız da zəif idi - bu, xərclərin artdığını və onları müştərilərinə ötürə bilmədiyini göstərir. Bu rüb Stanley Black & Decker 4.2% əməliyyat marjası mənfəəti əldə etdi ki, bu da illik müqayisədə 2.6 faiz bəndi azalıb. Stanley Black & Decker -in əməliyyat marjası ümumi marjasından daha çox azaldığı üçün, marketinq, Ar-Ge və inzibati xərclər kimi xərclərin artması səbəbindən daha az səmərəli olduğunu güman edə bilərik. Hər Səhmə Düşən Gəlir Gəlir tendensiyaları bir şirkətin tarixi artımını izah edir, lakin hər səhmə düşən gəlirdə ( EPS ) uzunmüddətli dəyişiklik bu artımın gəlirliliyinə işarə edir – məsələn, bir şirkət reklam və promosyonlara həddindən artıq xərcləməklə satışlarını şişirdə bilər. Təəssüf ki, Stanley Black & Decker üçün, son beş ildə EPS -i illik 15.4% azaldı, gəlirləri isə 1.7% artdı. Bu, bizə şirkətin faiz xərcləri və vergilər kimi qeyri-fundamental amillər səbəbindən genişləndikcə hər səhmə düşən əsasda daha az gəlirli olduğunu göstərir. Stanley Black & Decker -in performansının sürücülərini daha yaxşı anlamaq üçün onun gəlirlərinə daha dərindən baxa bilərik. Daha əvvəl qeyd etdiyimiz kimi, Stanley Black & Decker -in əməliyyat marjası son beş ildə 2.2 faiz bəndi azalıb. Bu, onun aşağı gəlirlərinin arxasında duran ən əhəmiyyətli amil idi (gəlir təsirindən başqa); faiz xərcləri və vergilər də EPS -ə təsir edə bilər, lakin bir şirkətin əsasları haqqında bizə o qədər də məlumat vermir. Gəlirlər kimi, biz də EPS -i daha yeni bir dövr ərzində təhlil edirik, çünki bu, biznes üçün yaranan bir mövzu və ya inkişaf haqqında fikir verə bilər. Stanley Black & Decker üçün, onun iki illik illik EPS artımı 39.7% beş illik tendensiyasından daha yüksək idi. Bu sürətlənmə onu son tarixdə ən sürətlə böyüyən sənaye şirkətlərindən birinə çevirdi. Birinci rübdə Stanley Black & Decker keçən ilin eyni rübündəki $0.75 -dən artaraq $0.80 düzəliş edilmiş EPS bildirdi. Bu nəticə analitiklərin proqnozlarını asanlıqla üstələdi və səhmdarlar nəticələrdən məmnun qalmalıdırlar. Növbəti 12 ay ərzində Wall Street Stanley Black & Decker -in tam illik EPS -nin $4.72 -dən 15.7% artacağını gözləyir. Stanley Black & Decker -in birinci rüb nəticələrindən əsas nəticələr Bu rüb Stanley Black & Decker -in analitiklərin EPS gözləntilərini üstələdiyini görmək yaxşı idi. Həmçinin, gəlirlərinin Wall Street -in proqnozlarını üstələməsinə sevindik. Ümumilikdə, bu nəticə olduqca yaxşı idi. Nəticələrdən dərhal sonra səhm $78.94 səviyyəsində sabit qaldı.