RIG almaq üçün yaxşı səhmdirmi? Biz Valueinvestorsclub.com saytında ChannelsTX tərəfindən Transocean Ltd. haqqında bullish tezislə rastlaşdıq. Bu məqalədə biz RIG üzrə bullish tezisi ümumiləşdirəcəyik. Transocean Ltd. -in səhmləri 28 aprel tarixinə 6.79 dollar səviyyəsində ticarət edilirdi. Yahoo Finance -ə görə, RIG -in forvard P/E göstəricisi 3.84 idi. Pixabay/Public Domain Transocean Ltd. törəmə şirkətləri ilə birlikdə İsveçrə -də və beynəlxalq səviyyədə neft və qaz quyuları üçün dənizdə müqaviləli qazma xidmətləri göstərir. RIG , sıxılan neft bazarları, OPEC -ə daxil olmayan ölkələrdə təklif artımının yavaşlaması və kəşfiyyat xərcləri ilə dəstəklənən, 2027-ci ilə qədər sürətlənən dəniz qazma dövrünün yüksək inamlı faydalanıcısı kimi mövqelənir. Şirkət Valaris -in bütün səhmlərini əldə etməklə investisiya vəziyyətini gücləndirir, bu da təxminən 20 milyard dollar dəyərində müəssisə dəyəri ilə birləşmiş dəniz qazma lideri yaradır və miqyası artırır, maliyyə çevikliyini yaxşılaşdırır. Ətraflı oxuyun: Səssizcə İnvestorları Zənginləşdirən 15 Süni İntellekt Səhmi Ətraflı oxuyun: Böyük Qazanclar üçün Hazırlaşan Dəyərsiz Süni İntellekt Səhmi: 10000% Yüksəliş Potensialı Birləşmiş qurumun 200 milyon dollar xərc sinerjisi ilə dəstəklənən, 2027-ci maliyyə ili üçün təxminən 2 milyard dollar EBITDA və təxminən 1 milyard dollar sərbəst pul axını yaratması gözlənilir. Ən əsası, borc səviyyəsinin Transocean -ın təkbaşına 3.8x -dən bağlanışda təxminən 3.0x -ə qədər azalacağı proqnozlaşdırılır, 1.5x hədəfinə doğru aydın bir yol var ki, bu da borcun azaldılmasına və potensial kapital gəlirlərinə imkan verir. Pro forma donanması 26 ədəd 1-ci səviyyəli qazma gəmisini əhatə edir ki, bu da qlobal təklifin təxminən 40% -ni təşkil edir və ilk iki oyunçuya EBITDA -nın təxminən 70% -ni təmin edəcəyi gözlənilən bu yüksək marjalı seqmentin təxminən 80% -nə nəzarət etmək imkanı verir. 2027-ci ilə qədər istifadə səviyyəsi təxminən 75% -dən 80%+ -ə doğru sıxlaşdıqca, qiymət gücü podratçılara keçir, bu da gündəlik tariflərin təxminən 450 min dollardan 600 min-800 min dollara doğru irəliləməsini dəstəkləyir və əvvəlki dövrün zirvələrinə yaxınlaşır. Bu ssenaridə, Transocean 2028-ci ilə qədər səhm başına 0.75-1.00 dollar FCF (sərbəst pul axını) yarada bilər, daha güclü bir dövrdə 2.00 dollara qədər yüksəliş potensialı ilə, bu da yenidən qiymətləndirmə potensialını və 20 dollardan yuxarı səhm qiymətini nəzərdə tutur. Tarixi balans hesabatı narahatlıqlarına baxmayaraq, birləşmiş profil asılılıqları azaldır, sənaye intizamını yaxşılaşdırır və pul axınının görünürlüyünü artırır. Əvəzetmə xərcləri mövcud nəzərdə tutulan qiymətləndirmələrdən xeyli yüksək olduğu və sifariş kitabçası sıfıra yaxın olduğu üçün təklif struktur olaraq məhdud olaraq qalır. Hətta icra və neft qiyməti riskləri altında belə, risk-mükafat müsbət istiqamətdədir, çünki dəniz qazma enerji təhlükəsizliyi və məhdud təklif artımı ilə idarə olunan çoxillik bir yüksəliş dövrünə daxil olur. Əvvəllər biz 2025-ci ilin fevralında Unemployed Value Degen tərəfindən Transocean Ltd. (RIG) haqqında bullish tezisi işıqlandırmışdıq ki, bu da dənizdəki əsas göstəricilərin yaxşılaşmasını, artan EBITDA -nı və sifarişlərin gücünü vurğulayırdı. Bizim işıqlandırmamızdan bəri RIG -in səhm qiyməti təxminən 112.85% artıb. ChannelsTX oxşar bir baxışı bölüşür, lakin Valaris -in alınmasını, borcların azaldılmasını və 2027-ci ilə qədər sıxlaşan dəniz dövrü vasitəsilə daha güclü çoxillik gündəlik tariflərdən irəli gələn yüksəlişi vurğulayır.