2026-cı ildə süni intellekt (AI) söhbətləri hələ də əsasən GPU-lar və böyük dil modelləri ətrafında cərəyan edir. Həftə sonu dostlarımla AI haqqında danışırdım və müzakirə heç vaxt OpenAI və Anthropic kimi şirkətlərdən kənara çıxmadı. Görünür, əksər investisiya analitikləri də eyni şeyi edirlər. Bu fokus başa düşüləndir, lakin o, bu GPU-ların hər hansı birinin həqiqətən faydalı iş görə biləcəyini müəyyən edən qatı nəzərdən qaçırır: şəbəkə. Arista Networks (NYSE: ANET) bu qatın mərkəzində yerləşir və bir illik güclü əsaslara baxmayaraq, məhsullarının fəaliyyəti üçün ondan asılı olan texnologiya və çip adlarından daha az işıqlandırılır. Arista nə satır? Arista yüksək sürətli Ethernet açarları və onları idarə edən proqram təminatı istehsal edir. Onun AI üçün əhəmiyyəti ondadır ki, hər bir müasir AI klasteri paylanmış hesablama sistemidir – minlərlə GPU rəflərə yayılmışdır və onların hamısı son dərəcə yüksək bant genişliyi və son dərəcə aşağı gecikmə ilə əlaqə saxlamalıdır. Əgər şəbəkə yavaş olarsa, GPU-lar boş qalır və müştəri çox bahalı qızdırıcılar almış olur. Arista-nın Etherlink portfeli, EOS əməliyyat sistemi və silikon tərəfdaşlıqları ətrafında qurulmuşdur, məhz bu miqyaslı rol üçün nəzərdə tutulmuşdur. Şirkətin 2026-cı ilin birinci rüb yeniləməsində rəhbərlik 2026-cı il üçün tam illik gəlir proqnozunu 11.25 milyard dollardan 11.5 milyard dollara qaldırdı və AI ilə əlaqəli şəbəkə gəlirləri hədəfini 3.25 milyard dollardan 3.5 milyard dollara yüksəltdi. İndi 100-dən çox müştəri 800 gigabit/saniyə Ethernet ilə işləyir, 2027-ci ildə 1.6 terabit/saniyə istehsal tətbiqləri gözlənilir. Niyə bu, səsləndiyindən daha vacibdir? Arista-nın mövqeyini anlamağın faydalı yolu odur ki, o, AI quruculuğunun demək olar ki, heç kimin tələb olunan miqyasda edə bilməyəcəyi bir hissəsini idarə edir. Cisco Systems rəqabət aparır, Nvidia-nın Spectrum-X rəqabət aparır və bir neçə ticarət silikon satıcısı rəqabət aparır. Lakin EOS , Meta Platforms və Microsoft ilə dərin müştəri əlaqələri və artıq miqyası əhatə edən və miqyaslararası (çox böyük təlim işləri üçün bir neçə məlumat mərkəzini birləşdirən) hərəkət edən məhsul yol xəritəsinin birləşməsi Arista-ya dramatik şəkildə böyüyəcək bir qatda əsl üstünlük verir. CEO Jayshree Ullal həmçinin qeyd etdi ki, Arista ESUN (Ethernet for Scale-Up Networking) spesifikasiyasına hazırlaşır, bu, 2027-ci ildən başlayaraq, Ethernet-in AI rəfinin özündə xüsusi əlaqələrlə birbaşa rəqabət aparacağı bir bazardır. Bu, əksər analitiklərin modelə tam qiymət vermədiyi bir bazar genişlənməsidir.