Seçilmiş brokerlər dövlətə məxsus dəmir filizi istehsalçısı NMDC Ltd -nin mart rübü (FY26 4-cü rüb) gəlirlərindən sonra şirkətin hədəf qiymətlərini yenidən nəzərdən keçiriblər. Motilal Oswal Financial Services (MOFSL) bildirdi ki, " NMDC -nin konsolidasiya edilmiş gəliri FY26 4-cü rüb də 3,000 crore rupi dəyərində üçüncü tərəf əlavə dəyər satışları sayəsində 11,300 crore rupi təşkil edib. Şirkət NMDC Steel -in dövriyyə kapitalı tələblərini dəstəkləmək üçün müvəqqəti HR coil ticarət müqaviləsi bağlamışdı. Rəhbərlik bunun birdəfəlik əməliyyat olduğunu və gələcəkdə belə bir ticarət fəaliyyətinin həyata keçirilməyəcəyini açıqladı." Broker qeyd etdi ki, rəhbərlik FY27 -də istehsal həcmlərinin 60 milyon ton a qədər artacağını proqnozlaşdırır ki, bu da daha yüksək ekoloji icazə (EC) limiti və birgə müəssisə çərçivəsində yeni bir mədən tərəfindən dəstəklənir. "Biz FY27/28 üçün proqnozlarımızı əsasən saxlayırıq və polad istehsalçılarından güclü tələbatla uyğun olaraq həcmlərin və qiymətlərin yüksək qalacağını gözləyirik" deyildi. MOFSL bildirdi ki, mövcud səviyyələrdə səhm FY28 üçün təxmin edilən EV/EBITDA -nın 6.1 qatı və FY28 üçün təxmin edilən qiymət-kitab (P/B) dəyərinin 1.7 qatı ilə ticarət edir. Broker FY28 üçün təxmin edilən EV/EBITDA -nın 7 qatına əsaslanaraq, hədəf qiymətini 106 rupi yə qədər artıraraq 'Al' reytinqini təkrarladı. Nuvama Institutional Equities də NMDC üzrə hədəf qiymətini əvvəlki 85 rupi dən 100 rupi yə qədər artıraraq 'Saxla' reytinqini qorudu. "Biz TP -ni 100 rupi yə (əvvəl: 85 rupi ) qaldırırıq, səhmi FY28E EPS -in 9 qatı ilə qiymətləndiririk. Cari bazar qiymətində (CMP) səhm FY27E/28E EPS üzrə 9.1x/8.5x PE ilə ticarət edir; 'Saxla' reytinqini qoruyuruq" deyə Nuvama bildirdi. Bu arada, JM Financial bildirdi ki, NMDC 4-cü rüb EBITDA -sını 2,640 crore rupi olaraq açıqlayıb ki, bu da təxminən 2,730 crore rupi olan proqnozu ilə əsasən uyğun gəlir. Brokerə görə, EBITDA ton başına digər xərclərin azalması səbəbindən illik müqayisədə (YoY) 29 faiz artıb. Gəlir güclü həcm artımı və daha yüksək reallaşmalar sayəsində illik müqayisədə təxminən 62 faiz artaraq təxminən 11,300 crore rupi yə çatıb. "Digər satışlar illik müqayisədə 610 crore rupi dən təxminən 3,890 crore rupi yə yüksəldi. Satış həcmləri təxminən 15.3 milyon ton (+ 21 faiz illik müqayisədə) təşkil etdi. Nəticədə, EBITDA/t 1.73k/t rupi oldu ki, bu da illik müqayisədə 114/t rupi artım deməkdir" deyə JM Financial bildirdi. Broker 12 aylıq hədəf qiymətini cüzi şəkildə 82 rupi dən 86 rupi yə qədər artırsa da, 'Azalt' reytinqini saxladı. "Mövcud səviyyələrdə səhm tarixi ortalamasından daha yüksək qiymətlə ticarət edir; 2030-cu ilə qədər 100 milyon ton həcm hədəfi yeni yataqlar və şaquli sahələr üzrə əhəmiyyətli kapital xərcləri tələb etdiyindən, icra riski yüksək olaraq qalır. 'Azalt' reytinqini saxlayırıq" deyildi. JM Financial həmçinin NMDC Steel -in performansında kəskin yaxşılaşmanı vurğuladı. Şirkət FY26 4-cü rüb də 805 crore rupi EBITDA açıqladı ki, bu da ardıcıl olaraq əhəmiyyətli dərəcədə artım deməkdir və dekabr rübündəki 240 crore rupi zərərlə müqayisədə 390 crore rupi düzəliş edilmiş vergidən sonrakı mənfəət əldə etdi.