Investing.com -- Mizuho Securities kimlik idarəetmə proqram təminatçısı Okta -nın reytinqini Outperform-dan Neutral-a endirib. Şirkət bildirib ki, şirkətin səhmlərinin son artımı, onun inkişaf etməkdə olan agentik Süni İntellekt (AI) biznesindən gələn potensial artımın böyük hissəsini artıq qiymətə daxil edib. Brokerlik şirkəti qiymət hədəfini 110 dollardan 125 dollara qaldırsa da, səhmin 139.79 dollarda , yəni yenidən işlənmiş hədəfindən yuxarı bağlandığını qeyd edib. Səhmlər son iki ticarət günündə 48% , ilin əvvəlindən isə 67% artıb ki, bu da daha geniş kiber təhlükəsizlik proqram təminatı sektorunu əhəmiyyətli dərəcədə üstələyir. Mizuho bildirib ki, Okta kimlik və giriş idarəetmə (IAM) bazarında lider olaraq qalır və AI agentləri ilə əlaqəli təhlükəsizlik həllərinə artan tələbatdan faydalanmaq üçün yaxşı mövqedədir. Rəhbərlik bu yaxınlarda AI ilə əlaqəli sövdələşmələrin tipik şirkət sövdələşmələrindən əhəmiyyətli dərəcədə daha böyük orta müqavilə dəyərləri yaratdığını vurğulayıb və güclü imkanlar axınını qeyd edib. Lakin analitiklər xəbərdarlıq ediblər ki, agentik AI -nin kommersiya təsiri qeyri-müəyyən olaraq qalır. Kimlik təhlükəsizliyinin AI agentlərinin təhlükəsizliyində kritik rol oynaması gözlənilsə də, Okta CyberArk , SailPoint və Microsoft kimi köklü kimlik satıcıları, eləcə də kimlik təhlükəsizliyinə getdikcə daha çox genişlənən daha geniş kiber təhlükəsizlik oyunçuları ilə güclü rəqabətlə üzləşir. Mizuho həmçinin, kimlik idarəetməsi və imtiyazlı giriş idarəetməsi təklifləri daxil olmaqla, yeni məhsulların həvəsləndirici şəkildə qəbul edilməsinə baxmayaraq, Okta -nın yaxın və orta müddətdə gəlir artımını əhəmiyyətli dərəcədə sürətləndirə biləcəyini şübhə altına alıb. Dəyərləndirmə perspektivindən, firma qeyd edib ki, Okta 2026-cı il üçün müəssisə dəyəri-satış nisbətinin təxminən 7.3x , 2027-ci il üçün isə 6.6x səviyyəsində ticarət edir ki, bu da növbəti iki ildə cəmi 9-10% gəlir artımı proqnozlaşdırılmasına baxmayaraq, median kiber təhlükəsizlik həmyaşıd qrupunun dəyərləndirməsindən təxminən 20% yuxarıdır. Mizuho -nun baza ssenarisi əsas kimlik idarəetməsində sabit icranı və AI ilə əlaqəli məhsullardan tədricən faydalanmanı nəzərdə tutur, optimist ssenari isə böyüməni əhəmiyyətli dərəcədə sürətləndirəcək əhəmiyyətli agentik AI təhlükəsizlik qazanclarını tələb edəcək. Əksinə, AI imkanlarından pul qazana bilməmək və ya rəqabətin güclənməsi səhmi firmanın ayı ssenarisi dəyərləndirməsinə doğru təzyiq edə bilər.